ЗАРАБАТЫВАЙТЕ !!! на глобальных рынках. БЕСПЛАТНАЯ консультация - оставьте свой телефон сейчас

Валютная пара CHF/JPY (Швейцарский франк/Японская Йена) - это

отношение швейцарского франка к японской йене, показывающее сколько японских йен нужно заплатить за один швейцарский франк

Понятие валютной пары CHF/JPY, составные части валютной пары CHF/JPY, экономика стран держателей валютной пары CHF/JPY, волатильность и корреляция валютной пары CHF/JPY, графики, анализ и стратегии торговли на валютной паре CHF/JPY

Развернуть содержание

    Валютная пара CHF/JPY - это, определение

Валютная пара CHF/JPY - это пара двух валют, торгующихся на рынке форекс. Валютная пара CHF/JPY состоит из Швейцарского франка и Японской йены. Швейцарский франк в данной валютной паре выступает основной валютой, а японская йена - конвертируемой. Это значит, что котировка валютной пары CHF/JPY показывает сколько японских йен нужно заплатить за один швейцарский франк. Пара CHF/JPY состоит из двух низкодоходных валют и не пользуется большим спросом у трейдеров рынка форекс.

Валютная пара Швейцарский франк и Японская йена
Валютная пара Швейцарский франк и Японская йена

Валютная пара CHF/JPY - это пара, двух низкодоходных валют, факторы, влияющие на обменный курс CHF/JPY - разница в процентных ставках между Швейцарией и Японией, общий тренд международном валютном рынке. Экономики обеих стран успешно развивались на протяжении пятидесяти послевоенных лет, Швейцария стала международным финансовым центром, а Япония локомотивом инноваций и высоких технологий. Уровень безработицы в обеих странах остается одним из наиболее низких в мире, дефицит бюджета так же невысок, благодаря высоким промышленно-финансовым показателям.

Денежный знак валюты Швейцарский франк
Денежный знак валюты Швейцарский франк

Валютная пара CHF/JPY - это отношение Швейцарского франка к Японской йене.

Денежный знак валюты Японской йены
Денежный знак валюты Японской йены

Валютная пара CHF/JPY - это инструмент достаточно предсказуем и может быть успешно использован в работе новичками. Для анализа движения пары опытные трейдеры часто используют похожий график валютной пары EUR/JPY, который часто дублирует движения CHF/JPY, но делает их немного раньше и быстрее. Поэтому порой профессионалы используют этот период времени, чтобы успеть заключить прибыльную сделку, и достаточно часто остаются в выигрыше. Аналитика по данной валютной паре отличается непредсказуемостью прогноза, поэтому рассчитывать по большей части придется на себя и свои способности. Данная пара вполне подходит для начинающих трейдеров.

Флаги стран держателей валютной пары CHF JPY
Флаги стран держателей валютной пары CHF JPY

Валютная пара CHF/JPY - это хорошо прогнозируема, рекомендуется для новичков валютная пара. Часто данную пару опережает EUR/JPY, которая движется немного быстрее.

Флаг Швейцарии - страны держателя валюты Швейцарский франк
Флаг Швейцарии - страны держателя валюты Швейцарский франк

Валютная пара CHF/JPY - это кросс-курс, т.е. пара, в которой отсутствует доллара США. Конечно же, далеко не все кросс-курсы стоит использовать в торговле. Для классического трейдинга по трендам из этого списка наиболее предпочтительны пары с йеной, за исключением CAD - JPY и CHF/JPY. А именно: AUD - JPY, EUR / JPY, GBP - JPY и доллар Новозеландии/JPY. Однако эти пары я не рекомендую начинающим трейдерам, по той же причине что и USD - JPY - много неожиданностей и без существенного опыта в техническом прогнозировании лезть в эти валюты не стоит.

Флаг Японии - страны держателя валюты Японская йена
Флаг Японии - страны держателя валюты Японская йена

Валютная пара CHF/JPY - это восприимчивая к различного рода крупным политическим, а также экономическим событиям, происходящим в мире, валютная пара. По этой причине график цены по данной валютной паре является плохо прогнозируемым, а часто вообще идет в противоположном направлении относительно любого анализа.

Валюты швейцарский франк и японская йена
Валюты швейцарский франк и японская йена

Валютная пара CHF/JPY - это валютная пара, не рекомендуемая для начала торговли на рынке форекс новичкам. Это связано с тем, что для успешной торговли по данному финансовому инструменту необходимо знать множество тонкостей и особенностей поведения графика цены, которые на первый взгляд не имеют большого значения, но могут сильно повлиять на дальнейший ход событий.

Швейцарский франк - официальная валюта Швейцарии
Швейцарский франк - официальная валюта Швейцарии

Валютная пара CHF/JPY - это кросс-курс по отношению к доллару Соединенных Штатов. Хотя доллар Соединенных Штатов Америки явно не присутствует в данной валютной паре, все же он имеет существенное на нее влияние. Это можно увидеть, если совместить два графика USD - JPY и USDCHF. Совместив эти два графика цены в одном, можно получить примерный график CHFJPY.

Японская йена - официальная валюта Японии
Японская йена - официальная валюта Японии

Валютная пара CHF/JPY - это валютная пара рынка форекс, составляющая до 5% оборота рынка вцелом. Популярность CHF на бирже Forex обусловлена низкой учетной ставкой этой валюты, поэтому она используется в основном для операций по системе carry trade и для осуществления хеджирования риска при страховании рисков. На курс швейцарской валюты самое большое влияние оказывает политика национального банка страны, которая направлена на укрепление этой валютной единицы, так же чутко эта валюта реагирует и на события, происходящие в евро зоне.

Банк Швейцарии оказывает непосредственное влияние на курс швейцарского франка
Банк Швейцарии оказывает непосредственное влияние на курс швейцарского франка

 

    Составные части валютной пары CHF/JPY

Валютная пара CHF/JPY - это пара, двух низкодоходных валют, факторы, влияющие на обменный курс CHF/JPY - разница в процентных ставках между Швейцарией и Японией, общий тренд международном валютном рынке. Экономики обеих стран успешно развивались на протяжении пятидесяти послевоенных лет, Швейцария стала международным финансовым центром, а Япония локомотивом инноваций и высоких технологий. Уровень безработицы в обеих странах остается одним из наиболее низких в мире, дефицит бюджета так же невысок, благодаря высоким промышленно-финансовым показателям.

Йена и франк - это низкодоходные валюты
Йена и франк - это низкодоходные валюты

Швейцарский Франк является валютой и законным платёжным средством Швейцарии и Лихтенштейна. Банкноты швейцарских Франков выпускает центрбанк Швейцарии (Швейцарский национальный банк), в то время как монеты выпускаются федеральным монетным двором (Швейцарский монетный двор). На сегодня в Европе только валюта Швейцарии называется франк. На четырёх официальных языках Швейцарии название валюты пишется следующим образом: Franken (на немецком языке), franc (на французском и рето-романском языках), franco (на итальянском языке). Одна сотая валюты Швейцарии называется Rappen (мн.ч. - Rappen) (Rp.) по-немецки, centime по-французски, centesimo по-итальянски и rap по-рето-романски. На жаргоне трейдеров швейцарский Франк именуется «свисси».

Купюра в 50 швейцарских франков
Купюра в 50 швейцарских франков

Йена - это денежная единица Японии, одна из основных резервных валют мира. Делится на 100 сен. Международный код: JPY. Символом йены является знак Ґ. В виде серебряных и золотых монет стала чеканиться в 1869-1871 годах. Японская йена рассматривалась в качестве второй важнейшей резервной валюты в течение нескольких десятилетий, хотя в последнее время степень использования этой валюты снизилась.

Японская иена - официальная денежная еденица Японии
Японская иена - официальная денежная еденица Японии
        Швейцарский франк в валютной паре CHF/JPY

Швейцарский Франк (международное обозначение CHF) - это национальная валюта Швейцарии. Поскольку в Швейцарии четыре государственных языка - немецкий, французский, итальянский и ретороманский, на лицевой стороне банкнот надписи делаются на немецком и ретороманском языках, а на оборотной стороне - на французском и итальянском. Помимо Швейцарии швейцарский Франк используется как законное средство платежа на территории Лихтенштейна. Один швейцарский Франк равен 100 сантимам (по-французски), по-немецки их называют раппенами, на ретороманском языке - рапами, по-итальянски - чентезимо.

Швейцарский франк - одна из самых стабильных валют в мире
Швейцарский франк - одна из самых стабильных валют в мире

Швейцарский Франк - это свободно конвертируемая валюта, входит в список CLS (англ. Continuous Linked Settlement - система связанных непрерывных расчетов) - это международная система для осуществления расчетов по конверсионным операциям, действующая для стран - членов Международного валютного фонда. Швейцарский Франк неофициально признан ключевой резервной валютой наряду с долларом Соединенных Штатов, евро, фунтом стерлингов и японской иеной. По данным Международный валютный фонд (МВФ) на 2009 год доля валюты Швейцарии в общем объеме золотовалютных резервов ведущих мировых держав составляла около 0,1%. В то же время швейцарский Франк практически не задействован в системе международных расчетов. Валюту Швейцарии относят к числу самых стабильных в мире.

Швейцарский франк: достоинства и недостатки

Денежную эмиссию швейцарской валюты осуществляет национальный банк Швейцарии, монеты чеканит монетный двор Швейцарии. В обращении находятся банкноты номиналом 10, 20, 50, 100, 500 и 1000 швейцарских Франков, монеты достоинством 1, 2 и 5 швейцарских Франков, 5, 10, 20 и 50 сантимов.

Купюры швейцарского франка
Купюры швейцарского франка

Курс Франка по отношению к другим валютам определяется в процессе торгов на международном Форексе в зависимости от спроса и предложения. Такой способ определения курса называется свободной конвертацией. Решение о свободной конвертации валют было принято странами - участницами Международного валютного фонда в середине семидесятых годов XX века в качестве одного из основополагающих афоризмов Ямайской валютной системы. Ее особенностью являются свободно плавающие валютные курсы, значение которых устанавливается в зависимости от спроса и предложения на валютном рынке Forex.

Швейцария удержит франк от обвала

Швейцарский Франк был введен в обращение в 1850 году. Ранее изготовлением монет занималось более 75 различных учреждений страны: собственные деньги чеканили кантоны и полукантоны, города и аббатства, свои банкноты выпускали частные банки.

Купюры и монеты швейцарского франка
Купюры и монеты швейцарского франка

Швейцарский Франк на протяжении всей истории своего существования считается одной из самых надежных валют мира. В 1920 году в Швейцарии законодательно было установлено требование, по которому денежная масса в обращении должна иметь обеспечение золотовалютными резервами не менее чем на 40% от общего объема. Это требование действовало до 2000 года. Девальвация швейцарской валюты была зафиксирована единственный раз - на 30%, в 1936 году, как следствие Великой депрессии. В настоящий момент надежность швейцарской валюты (CHF) отражает высокий уровень устойчивости финансовой системы Швейцарии, неизменно сохраняющей наивысшие суверенные кредитные рейтинги. Стабильность Франка делает его классическим вариантом «тихой гавани» для инвесторов при возникновении кризисных явлений в всемирной экономике.

Динамика официальных курсов на валюты-убежища
Динамика официальных курсов на валюты-убежища

Швейцарский Франк входит в число пяти самых популярных из торгуемых на валютном рынке валют наряду с долларом Соединенных Штатов Америки, евро, фунтом стерлингов и валютой Японии. В силу своей низкой доходности доллар Новозеландии считается одной из самых привлекательных валют для игры на разнице процентных ставок (сделки carry trade). Кроме того, франк активно используется в качестве инструмента для хеджирования риска ценовых рисков.

Рейтинг самых популярных валют мира
Рейтинг самых популярных валют мира

Швейцарский Франк относится к числу валют, которые обращаются в странах с исторически низкими процентными ставками. Поэтому движение валюты Швейцарии связано не столько с внутренней экономической ситуацией, сколько с явлениями, происходящими в всемирному хозяйству и политике. Наиболее чувствительно франк реагирует на события в экономике и политике Еврозоны. Волатильность швейцарского Франка может расти, когда спрос начинает существенно превышать предложение. На курс швейцарской валюты заметное влияние оказывает политика швейцарского центрального банка: ему приходится искусственно девальвировать курс национальной валюты в кризисные периоды, если происходит нежелательное для Швейцарии чрезмерное укрепление курса национальной валюты.

Здание Швейцарского ценробанка
Здание Швейцарского ценробанка

Курс швейцарской валюты (CHF) по отношению к доллару Соединенных Штатов Америки последнее десятилетие почти непрерывно растет, за этот период стоимость валюты Швейцарии выросла вдвое. В 2001 году соотношение швейцарской валюты к американскому доллару достигло пика в 1,67 CHF за $1, а летом 2011 года соотношение швейцарской валюты (CHF) к доллару Соединенных Штатов опустилось ниже 0,8 CHF за $1, обновив исторический максимум. Соотношение Франка к евро в последнее десятилетие колебалось вокруг значения 1,5 швейцарского Франка за €1, но летом 2011 года снизилось до значения около 1,1 валюты Швейцарии за €1.

Курс швейцарского франка по отношению к доллару США 2004-2014 г.г.
Курс швейцарского франка по отношению к доллару США 2004-2014 г.г.

В 2003-2006 годах курс швейцарского Франка по отношению к евро оставался на уровне 1,55 швейцарской валюты (CHF) за евро. В марте 2008 года швейцарский Франк впервые обогнал по стоимости американский доллар. 4 августа 2011 года валюта Швейцарии достигла исторического максимума: 1,08 валюты Швейцарии за €1.

Швейцарский франк на рынке форекс
        Японская йена в валютной паре CHF/JPY

Йена (обозначают знаком Ґ, или JPY) - это денежная единица Японии. По-японски «йена» произносится как «эн» и означает «круг», для отличия от предшествующих ей монет, имевших овальную и прямоугольную формы, и бесформенных золотых и серебряных слитков. 1 йена равна 100 сенам и 1000 ринам. Однако сен и рин не имеют хождения с 1954 года в связи с девальвацией иены, так как монеты достоинством менее одной иены потеряли силу в соответствии с Актом об использовании мелкой валюты и об округлении дробных платежей. Йена - этосвободно конвертируемая валюта, входит в список CLS (англ. Continuous Linked Settlement - система связанных непрерывных расчетов) -это  международная система для осуществления расчетов по конверсионным операциям, действующая для стран - членов Международного валютного фонда.

Основные характеристики японской йены
Основные характеристики японской йены

Йена неофициально признана ключевой резервной валютой наряду с американским долларом, евро - валютой стран еврозоны, британским фунтом стерлингов и валютой Швейцарии. До введения в оборот евро по объему использования в международных торговых операциях и доле в золотовалютных резервах ведущих мировых держав йена занимала третье место в списке ключевых резервных валют после американского доллара. Введение евро оттеснило иену на четвертое место. По мнению экспертов доля иены в общем объеме золотовалютных резервов ведущих мировых держав составляет сегодня примерно 3,3%.

Японская иена на рынке форекс

Денежную эмиссию иены контролирует Банк Японии (англ. Bank of Japan), учрежденный в 1882 году. Банк на 55% принадлежит государству, на 45% им владеют акционеры без права голоса. Руководство банка назначается Правительством Японии. В обращении находятся банкноты номиналом 1000, 2000, 5000, 10 000 иен, монеты номиналом в 500, 100, 50, 5 и 1 иену. Йена была введена в обращение в 1869 году в виде серебряных и золотых монет в правление императора Мэйдзи (Муцухито). Был установлен «золотой стандарт»: 1 йена - 1,5 г золота. Золотой стандарт был отменен в 1933 году. В 1949 году для участия Японии в международной системе организации денежных отношений и торговых расчетов, получившей название Бреттон-Вудской системы, курс иены был привязан к доллару Соединенных Штатов из расчета: 360 JPY за $1. В 1953 году стоимость иены привязали к золоту (1 йена - 2,5 мг золота), после чего она получила статус мировой резервной валюты.

500 и 1000 японских иен
500 и 1000 японских иен

В 1971 году был установлен плавающий курс иены, которая была ревальвирована относительно доллара Соединенных Штатов. К середине девяностых годов XX века курс японской валюты по отношению к американской составил около 100 JPY за $1. Курс иены по отношению к другим валютам определяется в процессе торгов на международном рынке Forex в зависимости от спроса и предложения. Такой способ определения курса называется свободной конвертацией. Решение о свободной конвертации валют было принято странами - участницами Международного валютного фонда в середине семидесятых годов XX века в качестве одного из основополагающих афоризмов Ямайской валютной системы. Ее особенностью являются свободно плавающие валютные курсы, значение которых устанавливается в зависимости от спроса и предложения на рынке Форекс.

Купюры японской йены
Купюры японской йены

Курс иены наиболее чувствителен к событиям азиатско-тихоокеанского региона. Помимо этого, на курс иены воздействуют макроэкономические показатели японской экономики. Кроме того, японский центробанк более 15 лет проводит политику ослабления национальной валюты по отношению к другим резервным валютам для сохранения высокой конкурентоспособности японского экспортирования. В связи с этим в Японии действует одна из самых низких в мире базовых процентных ставок, которая колеблется в диапазоне от 0% до 0,5%.

Япония твердой рукой смягчает курс иены

Валюта Японии занимает третье место в списке восьми наиболее популярных валют, которыми торгуют на Форексе. В силу своей низкой доходности йена пользуется большой популярностью среди спекулянтов на разнице процентных ставок (сделки carry trade). В качестве ключевой резервной валюты японская валюта пользуется большим спросом на коротких позициях, в результате чего ее курс отличается высокой волатильностью, что позволяет быстро получать высокую прибыль. По данным компании Maxiforex, среднесуточный диапазон движения иены составляет 160-170 пунктов ежедневного хода валют.

Рейтинг валют по доле в глобальном обороте
Рейтинг валют по доле в глобальном обороте

    Экономика стран держателей валютной пары CHF/JPY

Швейцария, официальное название - Швейцарская Конфедерация - это  государство в Западной Европе. Граничит на севере с Германией, на юге - с Италией, на западе - с Францией, на востоке - с Австрией и Лихтенштейном. Официальными языками Швейцарии являются: немецкий, французский, итальянский и частично ретороманский (последний только для делового общения с лицами-носителями ретороманского языка). Швейцария является членом ООН с 2002 года, входит в Шенгенское соглашение с 2004 года.

Карта Швейцарии
Карта Швейцарии

Экономика Швейцарии является одной из наиболее стабильных в мире. Проводимая политика долгосрочного монетарного обеспечения и банковской тайны сделало Швейцарию местом, где инвесторы наиболее уверены в безопасности своих средств, в результате чего экономика страны становится все более зависима от постоянных притоков зарубежных инвестиций. Из-за небольшой территории страны и высокой специализации труда, ключевыми экономическими ресурсами для Швейцарии являются промышленность и торговля.

Экономика Швейцарии - одна из самых стабильных экономик в мире
Экономика Швейцарии - одна из самых стабильных экономик в мире

Как и Япония, Швейцария имеет свойство проводить неожиданные денежные интервенции. Проводится это для удовлетворения интересов швейцарских компаний. При проведении интервенции со стороны властей Швейцарии, либо при проведении крупной финансовой операции одним из крупнейших швейцарских банков, курс швейцарской валюты (CHF) способен резко неожиданно подскочить, что может быть не в пользу трейдера, который открыл сделку по купле или продаже финансового инструмента.

Особенности экономики Японии

Швейцария является довольно закрытой страной, что касается предоставления финансовой информации. Данный аргумент не нравится руководству многих государств-членов Евросоюза, поскольку это дает их гражданам право уклоняться от налогов. Европейский союз все же имеет рычаги влияния на власти Швейцарии, однако данная возможность не пользуется широкой популярностью.

Швейцарские банки не разглашают финансовую информацию по своим клиентам
Швейцарские банки не разглашают финансовую информацию по своим клиентам

Япония (официальное название «Нихон коку», «Ниппон коку») - это островное государство в Восточной Азии. Расположено в Тихом океане, к востоку от Японского моря, Китая, Северной и Южной Кореи, России, занимает территорию от Охотского моря на севере до Восточно-Китайского моря и Тайваня на юге страны. Япония - развитая страна с очень высоким уровнем жизни (десятое место по индексу развития человеческого потенциала). В Японии одна из самых высоких ожидаемых продолжительностей жизни, в 2009 году она составляла 82,12 лет, и один из самых низких уровней младенческой смертности. Япония входит в число стран-членов большой восьмёрки и АТЭС, а также регулярно избирается непостоянным членом Совета Безопасности ООН.

Карта Японии
Карта Японии

Экономика Японии - это одна из самых развитых экономик мира. По размеру ВВП и объему индекса пром производства Япония занимает 3-е место среди стран мира, после США и КНР. Развиты высокие технологии (электроника и робототехника). Также развито транспортное машиностроение, включая автомобилестроение и судостроение, станкостроение. Рыболовный флот составляет 15 % от мирового. Сельское хозяйство субсидируется государством, но 55 % продовольствия (по эквиваленту калорийности) импортируется. Имеется сеть скоростных железных дорог «Синкансэн» и скоростных автомагистралей.

Основные характеристики экономики Японии
Основные характеристики экономики Японии
        Экономика Швейцарии

Швейцария - это технологически высокоразвитая страна с рыночной экономикой. Хозяйство ориентировано на выпуск высококачественной специализированной продукции (в рамках собственной «производственной ниши»), большая часть которой предназначена для сбыта на мировом рынке (собственная «маркетинговая ниша»). Страна продолжает оставаться одним из крупнейших финансовых мировых центров, ориентированных на обслуживание иностранных инвесторов.

ВВП Швейцарии
ВВП Швейцарии

Темпы экономического роста страны традиционно более устойчивые и умеренные по сравнению со средними европейскими показателями - 1,5-2% в год. Они менее зависимы от состояния хозяйственной конъюнктуры, поскольку в стране преобладает производство продукции (и услуг) длительного пользования. Объём ВВП 231 млрд долл. (2002), что составляет 0,7-0,8% мирового производства. ВВП на душу населения 31,7 тыс. долл. Занятость 4 млн чел. (2001), безработица - 1,9%, инфляция - 0,5% (2002). Отраслевая структура экономики по вкладу в ВВП: сельское хозяйство - 2%, промышленность - 34%, сфера услуг - 64%; по числу занятых: сельское хозяйство - 5%, промышленность - 26%, сфера услуг - 69% (2002). Более отчётливо особенности хозяйственной структуры обозначаются на корпоративном уровне.

Уровень экспорта и импорта Швейцарии
Уровень экспорта и импорта Швейцарии

Международный облик современной отраслевой структуры Швейцарии определяет сравнительно небольшая группа корпораций. Это прежде всего производители фармацевтической продукции, пищевой гигант Nestle и блок банковско-страхового сектора. Фармацевтика - безусловный лидер швейцарской промышленности. Её аргументу особенно сильны в производстве жаропонижающих препаратов, витаминов, противоракового интерферона, лекарственных средств для лечения СПИДа. На долю Швейцарии приходится ок. 10% мирового производства медикаментов и почти 30% мирового экспорта. На предприятиях занято 85 тыс. чел. (в т.ч. внутри страны 26,5 тыс. чел.). Доля фармацевтической продукции в национальном экспорте 20%.

Экономика Швейцарии

Вторую основу швейцарской международной «производственной ниши» составляют компании специализированного машиностроения (особое промышленное оборудование, прецизионные станки, медицинская аппаратура, часовое производство и пр.). Доля машиностроения в стоимости национального экспорта ок. 44%. Число занятых в отрасли ок. 1 млн чел. (в т.ч. внутри страны - 332,7 тыс. чел.). Преобладают средние и малые специализированные фирмы (ок. 4,2 тыс.). По стоимости экспортируемой машиностроительной продукции Швейцария занимает 7-е место в мире, входит в первую мировую пятёрку по экспорту продукции станкостроения.

Экономические показатели Швейцарии
Экономические показатели Швейцарии

Банковско-страховой сектор страны также является традиционной специализацией швейцарской экономики. Почти 1/3 ежегодного мирового объёма финансовых операций приходится на Швейцарию (ок. 2,0- 2,5 трлн долл.). В стране действуют 375 банков (2000), в т.ч. т.н. гроссбанки (крупные акционерные общества), кантональные и региональные (общественная собственность), частные банки (семейное владение) и пр.

Банковские услуги - одна из самых развитых экономических сфер Швейцарии
Банковские услуги - одна из самых развитых экономических сфер Швейцарии

Их общий итоговый баланс 2,1 трлн шв. фр. (2000), число занятых 112 тыс. чел., налоговый взнос обеспечивает 12% всех поступлений в госбюджет. В трансграничное управление активами вовлечены в основном гроссбанки (UBS, bank Credit Suisse (Switzerland)), а также ведущие частные банки (Baloise - капитализация 5 млрд долл., Iulius Baer - 3,5 млрд долл., Vontobcl - 1,9 млрд долл. и др.). Кантональные банки ориентированы в основном на обслуживание внутренних финансовых операций. Швейцария входит в первую десятку мировых экспортёров капиталов и во вторую десятку товарных экспортёров. Швейцария уже сместила существенную часть своего индекса промышленного производства за пределы страны.

Национальный банк Швейцарии
Национальный банк Швейцарии

По объёму аккумулированных заграничных прямых инвестиций (215,2 млрд долл.) Швейцария занимает 5-е место в Европе (2000). Швейцария является безусловным мировым лидером по их стоимости на душу населения (27 тыс.долл.) и при сопоставлении с ВВП (89,2%). На швейцарских предприятиях за рубежом занято 1,73 млн чел., т.е. 43,3% числа работающих внутри страны. Этот показатель является наивысшим в мире. В области внешней торговли Швейцария занимает более скромные капитулярию. Товарный экспорт составил 100,3 млрд долл. (2002). Основные партнёры по экспорту: Евросоюз - 61%, США - 10%. Импорт товаров - 94,4 млрд долл. Основные партнёры по импорту: Европейский союз - 79%, США - 5,1%.

Конец банковской тайны в Швейцарии
        Экономика Японии

Вследствие крайне невыгодного географического положения Япония практически лишена собственных полезных ископаемых. Этот капитулярий делает японскую экономику практически полностью зависимой от импортных источников сырья. В данных условиях внешнеэкономические связи играют стратегически важную роль во всей экономике Японии, так как именно они способствуют поставкам сырьевых ресурсов внутрь страны и экспортированию японских товаров.

Синдзюку, район Токио
Синдзюку, район Токио

Такая зависимость Японии от внешнего мира не могла не отразиться на экономике государства негативным образом. Фактически, экспортная ориентация японской экономической системы вынуждает государство поддерживать хорошие отношения с основными торговыми партнерами - странами Европы и США. Малейшие изменения в экспорте (к примеру, его сокращение) ведут к негативным изменениям экономической ситуации, что влечет за собой снижение объемов производства и увеличение безработицы. Кроме того, Японии приходится держаться вдали от важнейших глобальных экономических и политических споров, что, порой, ослабляет её международный авторитет. Среди импортируемой продукции большая часть приходится на продовольственные товары, топливные ресурсы и минеральное сырье.

Показатели внешней торговли Японии
Показатели внешней торговли Японии

Тесная взаимосвязь Японии с иностранными инвесторами, импортерами и экспортерами делает страну более подверженной негативному влиянию мирового кризиса и значительно ослабевает национальную экономику. ЗА последние годы рост макроэкономических показателей Японии резко снизился, а вот уровень безработицы, хоть и остается относительно небольшим, но имеет тенденцию к увеличению.

Замедление роста экономики Японии

Современная японская экономика сталкивается с целым рядом трудноразрешимых проблем. На спад японской экономики влияет колоссальное количество различных причин. К внешним факторам можно отнести кризиса доллара, который является основной платежной валютой крупнейших японских корпораций, экономический кризис в зоне евро и т.п. Помимо этого, Япония сталкивается и с проблемами внутри страны: многие японские предприятия находятся на границе банкротства и имеют огромное количество неоплаченных долгов. Даже природно-климатические условия, в которых располагается государство, порой преподносят не слишком приятные сюрпризы. К примеру, повышенная сейсмическая активность в зоне расположения Страны самураев зачастую оставляет после себя разрушительные последствия, устранение которых требует больших финансовых затрат.

Показатели государственных финансов Японии
Показатели государственных финансов Японии

На конец 2009 бюджетного года Япония занимала второе место в мире (после США) по номинальному значению ВВП, который составляет более 5 трлн американских долларов, однако, по данным экспертов, в августе 2010-го по этому показателю китайская экономика обогнала японскую; и третье место по паритету покупательной способности (после США и Китая). Банковские услуги, страхование, недвижимость, транспорт, розничная торговля, телекоммуникации и строительство играют значительную роль в экономике государства. Япония обладает крупными производственными мощностями, и в ней находятся несколько крупнейших производителей механических транспортных средств, электроники, станков, стали, судов, химических веществ, текстиля и пищевых продуктов. Сектор услуг составляет три четверти внутреннего валового продукта.

Япония является одним из крупнейших экспортеров автомобилей и высокоточной техники
Япония является одним из крупнейших экспортеров автомобилей и высокоточной техники

По состоянию на 2007 Япония занимала 19-е место по отношению ВВП к отработанным часам. Согласно индексу Биг-Мака японские рабочие получают самую высокую почасовую зарплату в мире. В Японии низкий уровень безработицы, но в 2009 году он стал повышаться и составил 5,1%. Крупнейшие компании включают в себя Toyota, Nintendo, NTT DoCoMo, Canon, Honda, Takeda Pharmaceutical, Sony, Nippon Steel, Tepco, Mitsubishi и 711. Кроме того в ней располагается несколько крупнейших банков и Токийская фондовая биржа, которая занимает второе место в мире по рыночной капитализации. В 2006 году 326 японских компаний входили в форбс 2000, что составляет 16,3 % списка.

«Автомобиль будущего» - Toyota i-unit
«Автомобиль будущего» - Toyota i-unit

В 2009 году Япония занимала 13 место по индексу лёгкости ведения бизнеса и 19 место по индексу экономической свободы (пятое среди тридцати азиатских стран). Капитализм в Японии имеет много особенностей, например, заметную роль в экономике государства играют кэйрэцу. Также распространено пожизненное трудоустройство работника в одной и той же компании. Японские компании известны такими методами управления компаний как «афоризмы Toyota». В последнее время Япония несколько отошла от этих норм.

Рецессия экономики Японии

В 2007 году основными партнёрами Японии по экспортированию были США (20,4 %), Китай (15,3 %), Южная Корея (7,6 %), Тайвань (6,3 %), Гонконг (5,4 %), а по импорту - Китай (20,5 %), США (11,6 %), Саудовская Аравия (5,7 %), ОАЭ (5,2 %), Австралия (5 %), Южная Корея (4,4 %) и Индонезия (4,2 %). Япония экспортирует механические транспортные средства, электронику и химические вещества. В страну ввозятся станки и оборудование, ископаемое топливо, еда (в особенности говядина), химические вещества, текстиль и промышленное сырьё. Правительство Дзюнъитиро Коидзуми провело ряд реформ, поощряющих рыночную конкуренцию, и в результате выросли иностранные инвестиции. ВВП Японии в 2010 году вырос на 4,0% после падения на 6,3% годом ранее.

Японский корабль «Ниппон-мару»
Японский корабль «Ниппон-мару»

    Понятие валютной пары CHF/JPY

Для торговли на рынке форекс доступно огромное множество валютных пар. Чаще всего трейдеры открывают позиции по всем известным EURUSD и GBPUSD. Но ведь помимо них для торговли доступно большое количество других валют и металлов. Так какими же валютными парами лучше всего торговать на форекс, а какие инструменты исключить из своего портфеля?

Что такое валютная пара?

Кросс-курсами называют пары, в которых отсутствует доллар сша. Как правило, они менее активны чем мажоры. Конечно же, далеко не все кросс-курсы стоит использовать в торговле. Для классического трейдинга по трендам из этого списка наиболее предпочтительны пары с йеной, за исключением CAD/JPY и CHF/JPY. А именно: AUD/JPY, EUR/JPY, GBP/JPY и NZD/JPY. Однако эти пары я не рекомендую начинающим трейдерам, по той же причине что и USDJPY - много неожиданностей и без существенного опыта в техническом прогнозировании лезть в эти валюты не стоит.

Понятие кросс-курса на рынке форекс
Понятие кросс-курса на рынке форекс

Валютная пара CHFJPY является очень восприимчивой к различного рода крупным политическим, а также экономическим событиям, происходящим в мире. По этой причине график цены по данной валютной паре является плохо прогнозируемым, а часто вообще идет в противоположном направлении относительно любого анализа. Начинающим трейдерам не рекомендуют начинать свою торговую деятельность на валютном рынке с данной валютной пары, поскольку для успешной торговли по данному финансовому инструменту необходимо знать множество тонкостей и особенностей поведения графика цены, которые на первый взгляд не имеют большого значения, но могут сильно повлиять на дальнейший ход событий.

Что такое кросс-курс и как он расчитывается
Что такое кросс-курс и как он расчитывается

Экономическая ситуация Швейцарии остается на высоком уровне уже несколько столетий. По этой причине, швейцарская валюта - швейцарский франк, пользуется большим доверием во всем мире как одна из самых надежных и стабильных мировых валют. Швейцарский франк является также своего рода убежищем для капитала инвесторов во время кризисов. Поэтому во время кризисов, когда капитал в срочном порядке переправляется в Швейцарию, швейцарский франк сильно растет в цене по отношению к другим валютам. Данную особенность швейцарской экономики необходимо учитывать при торговле данным торговым инструментом.

Какую валютную пару лучше выбрать

Валютная пара CHFJPY является кросс-курсом по отношению к доллару США. Хотя доллар США явно не присутствует в данной валютной паре, все же он имеет существенное на нее влияние. Это можно увидеть, если совместить два графика USDJPY и USDCHF. Совместив эти два графика цены в одном, можно получить примерный график CHFJPY. Доллар США имеет существенное влияние, как на швейцарский франк, так и на японскую Йену, поэтому при прогнозировании дальнейшего хода цены по данному финансовому инструменту, необходимо кроме всего прочего, учитывать главные экономические показатели США. К данным показателям относятся: учетная ставка, уровень ВВП, уровень безработицы, открытие новых рабочих мест и многие другие.

Доллар США явно не присутствует в кросс-парах
Доллар США явно не присутствует в кросс-парах

При осуществлении прогноза дальнейшего движения цены по данному финансовому инструменту, трейдеру необходимо обращать особое внимание на изменения курса американского доллара, поскольку он имеет очень большое влияние на обе рассматриваемые в данной валютной паре валюты. Необходимо отметить, что рассматриваемые валюты могут с разной скоростью реагировать на изменения курса доллара США, поэтому, валютная пара CHFJPY может являться своеобразным индикатором скорости изменения курса данных валют.

При прогнозировании цены CFH JPY следует обращать внимание на измкнение курса доллара США
При прогнозировании цены CFH JPY следует обращать внимание на измкнение курса доллара США

При торговле кросс-курсами, необходимо помнить, что обычно на них брокеры устанавливают более высокий спред, чем на более популярные валютные пары, поэтому, прежде чем начать работать с кросс-курсами, следует тщательно ознакомиться с теми условиями, которые предлагает брокер для торговли с указанным финансовым инструментом.

Брокеры устанавливают более высокий спред на торговлю кросс-курсами
Брокеры устанавливают более высокий спред на торговлю кросс-курсами
        Волатильность валютной пары CHF/JPY

Выбор торгуемой валютной пары (пар) определяется не только индивидуальными предпочтениями, но и несколькими другими важными факторами. Волатильность - это диапазон колебаний в обозначенный период (чаще всего это сутки). Волатильность прямо определяет стратегию торговли трейдера. Если это высоколатильные GBP/USD и GBP/JPY, то данные инструменты лучше торговать по торговой стратегии, рассчитанной на резкие и сильные движения, иначе мы теряем депозит. Более спокойными являются EUR/AUD и EUR/CAD, еще спокойнее пары EUR/USD, USD/CHF и USD/JPY. Большинство трейдеров используют для торговли именно последние пары, а также самые спокойные EUR/GBP и EUR/CHF.

Волатильность на рынке форекс
        Корреляция валютной пары CHF/JPY

При торговле на форекс существует такое понятие как корреляция, оно подразумевает прямую или обратную взаимосвязь между двумя торговыми инструментами. Причем, этими инструментами могут выступать не только валютные пары, но и драгоценные металлы или некоторые товарные группы. Благодаря этому показателю можно довольно точно спрогнозировать, как поведет себя цена на определенную валютную пары или валюту при изменение цен на отслеживаемый инструмент. Но торгуя на форекс важно так же знать, как отреагирует определенная валюта на изменение курса золота.

Взаимосвязь валютных пар на рынке форекс называется корреляцией
Взаимосвязь валютных пар на рынке форекс называется корреляцией

Существует две группы инструментов, валютный курс которых меняется в зависимости от цены на золото, в первую входят национальные денежные единицы государств, которые являются самыми крупными добытчиками этого метала. Такие валюты как австралийский и канадские доллары, южноафриканский ранд, имеют прямую зависимость от цены, на этот драгоценный метал и при его подорожании начинают идти вверх. Связана такая ситуация с повышением спроса на валюты данных государств. Так же дорожает и швейцарский франк, так как в основе его курсового движения лежит те же причины, что и в изменении цены на золото.

Знание корреляции между валютными парами дает возможность правильно выбрать форекс-стратегию
Знание корреляции между валютными парами дает возможность правильно выбрать форекс-стратегию

Такие же валюты как доллар США, евро, японская йена наоборот начинают дешеветь, правда при этом следует учитывать и другие факторы оказывающие влияние на курс этих валют. Поэтому наиболее подходящими инструментами в нашем случае станут такие пары форекс как, AUD/USD, CHF/USD, USD/ZAR, EUR/CAD, EUR/AUD, CHF/JPY. При этом следует учитывать, какую зависимость, прямую или обратную имеет выбранный инструмент торговли, к примеру, пары CHF/JPY и AUD/USD имеют прямую корреляцию, а пары EUR/AUD и USD/ZAR обратную.

Корреляции на рынке Форекс
        Время активной торговли валютной парой CHF/JPY

У каждой валютной пары - свое время, когда она наиболее активна. Так, по GBP/USD и EUR/USD имеем максимальную активность во время американской и европейской торговой сессий и минимальную - во время азиатской. Торговать любой парой лучше именно в период максимальной активности, когда большинство сигналов истинны.

Торговая сессия на рынке форекс

    История валютной пары CHF/JPY

Валютная пара CHFJPY на протяжении времени начиная с 1990 года, двигалась примерно в боковом направлении. Это при условии, что будет рассматриваться месячный график. Диапазон движения валютной пары CHF JPY расположен между ценами 115.38 и 58.75. Максимальная цена по валютной паре CHFJPY зафиксирована в августе 1990 года по цене 115.38 йен за один швейцарский франк. Минимальная цена, на которую пришлось опуститься валютной паре CHF JPY, расположена на уровне 58.75 йен за франк и была зафиксирована в сентябре 2000-го года.

Месячный график валютной пары CHF JPY
Месячный график валютной пары CHF JPY

Начиная с 1990 года и до середины 1995 года, пара двигалась вниз по графику. К августу этого года пара подошла к линии сопротивления и пробила её. Пробитие новой линии поддержки произошло в первой половине 1999 года, но в отличие от предыдущей линии - эта линия работает и по сегодняшний день. Не смотря на то, что линия направлена вверх и является слабым сопротивлением по определению, но она сдерживает цену и по сегодняшний день. После пробития линии поддержки в 1999 году, валютной парой CHFJPY был взят курс на понижение. Цена пришла к своему абсолютному минимуму и развернувшись в 2000 году.

Минимальная цена валютной пары CHF JPY в 2000 году
Минимальная цена валютной пары CHF JPY в 2000 году

После этого начала своё движение вверх до начала кризиса 2008 года. В отличие от большинства валютных пар, валютная пара CHF JPY начала падать только в августе 2008 года. После начала кризиса в 2008 году, валютной паре CHFJPY, как и большинству пар пришлось обвалиться. Обвал произошёл быстро, буквально за три месяца, дальше пошла коррекция. Анализ валютной пары CHF JPY по Фибоначчи показывает падение всего на 61% от предыдущего роста. После падения валютная пара CHFJPY нарисовала двойное дно, которое отработало в 2011 году. Прогноз валютной пары CHFJPY на основе технического анализа предполагает два варианта на ближайшее будущее.

Падение цены на валютную пару CHF JPY после начала кризиса в 2008 году
Падение цены на валютную пару CHF JPY после начала кризиса в 2008 году

Первый связан с тем, что двойное дно всё-таки отработало и теперь путь пары CHF JPY лежит к линии поддержки на уровне 91.50 йен за швейцарский франк. Второй вариант - это движение валютной пары CHFJPY к ценовому ориентиру двойного дна, а именно к цене 108.00. Третий вариант - этот возврат цены ниже 91.50 йен за франк. В этом случае пара CHFJPY окажется зажатой между горизонтальным уровнем сопротивления и восходящей линией поддержки. В связи с тем, что обе валюты являются валютами убежищами, то фундаментальные факторы могут оказать сильное влияние на курс пары CHFJPY. Например, тем, кто торгует внутри дня, следует сильно опасаться интервенций, которые проводятся национальными банками направленные на ослабление валюты.

Влияние интервенции валют на рынок форекс

    Графики валютной пары CHF/JPY

Валютный рынок представляет собой постоянно движущуюся структуру. Стоимость единицы одной валюты на Forex способна меняться несколько раз за день, час, минуту и даже секунду. Эти сведения отображаются в определенных информационных блоках. Для удобства отслеживания данной информации существуют графики движения валютных пар форекс. Это позволяет отслеживать торговлю активов в широком спектре валют (а также металлы), учитывать актуальные сведения при формировании стратегий.

Пример линейного графика валютной пары CHF JPY
Пример линейного графика валютной пары CHF JPY
Пример свечного графика валютной пары CHF JPY
Пример свечного графика валютной пары CHF JPY
Пример волнового графика валютной пары CHF JPY
Пример волнового графика валютной пары CHF JPY

Если вы только собираетесь зарабатывать на рынке Форекс, информация по котировкам поможет сориентироваться в общем процессе. Чтобы сделать качественный анализ и достоверный прогноз рынка, необходимы данные, факты. График CHF/JPY отражает не только динамику пары с начала торгов, но и максимумы, минимумы курса, время достижения этих точек.

Работа с графиками на рынке форекс
        График валютной пары CHF/JPY за 1992 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1992 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1992 год
        График валютной пары CHF/JPY за 1993 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1993 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1993 год
        График валютной пары CHF/JPY за 1994 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1994 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1994 год
        График валютной пары CHF/JPY за 1995 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1995 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1995 год
        График валютной пары CHF/JPY за 1996 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1996 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1996 год
        График валютной пары CHF/JPY за 1997 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1997 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1997 год
        График валютной пары CHF/JPY за 1998 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1998 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1998 год
        График валютной пары CHF/JPY за 1999 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1999 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1999 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2000 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2000 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2000 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2001 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2001 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2001 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2002 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2002 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2002 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2003 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2003 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2003 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2004 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2004 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2004 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2005 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2005 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2005 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2006 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2006 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2006 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2007 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2007 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2007 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2007 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2007 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2008 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2008 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2008 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2008 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2008 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2009 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2009 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2009 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2009 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2009 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2010 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2010 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2010 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2010 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2010 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2011 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2011 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2011 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2011 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2011 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2012 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2012 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2012 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2012 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2012 год
        График валютной пары CHF/JPY за 2013 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2013 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2013 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2013 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2013 год
        График валютной пары CHF/JPY за 1992-2013 года
График поведения валютной пары CHF JPY за 2003-2013 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 2003-2013 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2007-2013 год
Свечной график поведения валютной пары CHF JPY за 2007-2013 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1992-2013 год
График поведения валютной пары CHF JPY за 1992-2013 год

    Факторы, влияющие на валютную пару CHF/JPY

Факторы (экномические новости), влияющие на валютную пару Швейцарский франк / Японская йена:

Пример экономического календаря рынка форекс
Пример экономического календаря рынка форекс

- ВВП Швейцарии. Несмотря на тесные связи с Европой, на которую завязано около 80% товарооборота страны, Швейцария сумела избежать сильных провалов экономики во время кризиса. Более того, даже длительные страдания Еврозоны, которые уже сказываются на показателях Германии, до сих пор не вызывали длительных спадов экономики (были только небольшие провалы в III кв. 2011 и II кв. 2012). Также как официальные, так и неофициальные прогнозы также обещают ускорение темпов роста экономики, основным драйвером которого выступают экспорт и потребительский спрос;

 

График ВВП Швейцарии
График ВВП Швейцарии

- ВВП Японии. Валовой внутренний продукт Японии в реальном выражении потерял за четыре кризисных квартала более 9% и спустя почти четыре года так и не сумел компенсировать потери, оставаясь на полтора процента ниже предкризисного пика. Также бросается в глаза, что последние два года средний квартальный темп роста близок к нулю. В номинальном выражении ситуация еще хуже, так как за счет постоянной дефляции, этот показатель снижается, что усугубляет долговые проблемы правительства и лишает частный сектор стимула к инвестированию. Сейчас основной фокус рынков устремлен на то, насколько сильным будет оживление экономики за счет экономической политики Абэ. Рынки в наибольшей степени реагируют на первую оценку, так как она зачастую сильней всего отличается от прогнозов;

 

График ВВП Японии
График ВВП Японии

- потребительская инфляция Швейцарии. Исторически Швейцария имеет более низкий темп роста цен, нежели другие развитые страны за счет постоянного укрепления курса Франка. Однако, даже несмотря на сравнительно неплохую потребительскую активность и привязку валюты Швейцарии к евро, с последнего квартала 2011-го, темп роста потребительских цен остаётся отрицательным в годовом выражении. По итогам 2013-го также ожидается, что годовой прирост CPI будет близким к нулевой отметке в конце года. Это лишь должно укреплять логике НБШ в сохранении привязки к евро;

График потребительской инфляции Швейцарии
График потребительской инфляции Швейцарии

- потребительская инфляция Японии. Многие экономисты и рыночные комментаторы называют постоянную дефляцию основной причиной слабой динамики экономики государства. Падение цен на товары зачастую сдерживает потребителей от расходов, так как они предполагают, дальнейшее снижение цен. Новый глава ЦБ сосредоточился на борьбе с дефляцией, обещая прийти к 2% годовому темпу роста в течение двух лет. Предшествующее падение йены пока еще не повлияло на ускорение инфляции, однако в ближайшие месяцы может начаться серьезный сдвиг, так что внимание рынков к этому показателю будет расти;

График потребительской инфляции Японии
График потребительской инфляции Японии

- уровень безработицы Японии. Япония отличается сравнительно невысоким уровнем безработицы за счет двух факторов. Во-первых, в стране высокое число людей преклонного возраста, которые покидая рабочее место сразу же оставляют ряды экономически активного населения. Во-вторых, подвижность рабочей силы скована долгосрочными контрактами работы на корпорациях. Тем не менее, инвесторы и трейдеры следят за её трендом, оценивая не только уровень безработицы, но также соотношение числа безработных на одну вакансию и динамику численности рабочей силы (тут тренд на сокращение за счет демографической ситуации);

 

График уровеня безработицы Японии
График уровеня безработицы Японии

- ставка Libor. Как и во многих других развитых странах, центробанк Швейцарии максимально снизил свою основную процентную ставку (здесь это трехмесячная ставка Либор) еще в марте 2009-го, когда установил целевой коридор для этой ставки 0,0-0,25%, а с середины 2012-го года стремится удерживать ее у нижней границы. Фактическое значение ставки сейчас близко к 0,02%, и пока нет явных признаков, что в ближайшее время НБШ отойдет от такой политики, так как инфляция даже по прогнозам на ближайший год оставляет пространство для смягчения;

 

График ставки Libor Швейцарии
График ставки Libor Швейцарии

- основная процентная ставка Японии. В Японии, как и в большинстве развитых стран, на пике финансового кризиса банк снизил ставку до минимального возможного уровня, чтобы снизить процентные ставки на межбанковском рынке, тем самым удерживая экономику от еще большего спада. Однако у Банка Японии было гораздо меньше пространства для маневра, так как основная ставка была на пике роста всего лишь 0,5%. Слабый рост и отсутствие инфляции препятствуют ужесточению политики. Напротив, монетарные власти под давлением правительства наращивают покупки активов на баланс, таргетируя объем агрегата денежной массы. Таким образом, заседания монетарного комитета в настоящий момент привлекают внимание решением в отношении программы закупки активов, а не решением по % ставке;

 

График основной процентной ставки Японии
График основной процентной ставки Японии

- Торговый баланс Швейцарии. Швейцарии свойственен профицит внешней торговли, а в последние годы он достигает исторически максимальных значений благодаря активной основанию центрального банка, привязавшего курс евро к франку, что помешало падению конкурентоспособности экспортирования этой страны. Также важно понимать, что основная часть экспортирования Швейцарии - это высокотехнологичные товары, которые отправляются в Германию. Последняя чувствует себя сравнительно неплохо, сохраняя высоким спрос на продукцию Швейцарии. Кроме того, страна выигрывает от роста спроса на элитные товары со стороны азиатских стран. Отдельной статьёй идут произведения искусства, антиквариат и ювелирная продукция, которая в среднем еще больше раздувает торговый профицит страны;

 

График торгового баланса Швейцарии
График торгового баланса Швейцарии

- Внешнеторговый баланс Японии. Баланс торговли товарами традиционно был надежным источником поступления средств в страну. Тем не менее, за счет кризиса в экономике, а также вследствие усиления доказательств экспортирования других стран, традиционно являвшихся покупателями Японии, профицит постепенно сократился, а теперь и вовсе выродился в дефицит. Правительство и Банк Японии предприняли ряд мер по борьбе с экономическим спадом, что привело к значительному, более чем на 20%, обесценению йены, что должно сделать японскую продукцию более конкурентной на внешних рынках. Однако это заодно увеличивает стоимость импорта, оцененную в иенах. Из-за того, что на экономику действует сразу множество факторов, положительный эффект от снижения курса для экономики может оказаться гораздо менее значительным;

 

График внешнеторгового баланса Японии
График внешнеторгового баланса Японии

- Промышленное производство Швейцарии. Этот показатель не является основным драйвером рынка во время релиза, так как публикация серьёзно задерживается (примерно на 4 месяца). Кроме того, следует учитывать, что с середины прошлого года индекс был пересмотрен, так что полноценная сравнимая история динамики показателя охватывает лишь период с IV квартала 2011-го. Тем не менее, даже за этот небольшой промежуток времени видно, что темпы роста заметно снизились в последние кварталы, в чем не сложно увидеть след суверенного кризиса Еврозоны;

 

График промышленного производства Швейцарии
График промышленного производства Швейцарии

- Промышленное производство Японии. Промышленное производство является важным показателем для страны, который никак не может выправиться. С предкризисного пика в феврале 2008-го, этот показатель падал более чем на 35% в последующий год, но и к настоящему моменту сумел вернуть обратно менее половины потерь. Инвесторы возлагают все меньше надежд на рост индекса промышленного производства Японии, так как национальные компании переносят производство в азиатские страны с менее дорогостоящей рабочей силой, либо ближе к основным рынкам сбыта;

 

График промышленного производства Японии
График промышленного производства Японии

- экономический барометр KOF. Этот индикатор создан так, чтобы указывать на годовой темп роста экономики Швейцарии. Основное его преимущество состоит в том, что он охватывает показатели того месяца, в который выходит. Но есть наблюдение, что этот индекс даёт несколько заниженную оценку, нежели ВВП. Таким образом получается весьма хорошая опережающая оценка экономики. Сейчас барометр указывает на стабилизацию после периода замедления с сентября прошлого года, что обещает рост ВВП в ближайшие кварталы. Обращает на себя внимание рост компоненты промышленности, в то время как потребление и экспорт немного снижаются;

График экономического барометра Швейцарии KOF
График экономического барометра Швейцарии KOF

- Tankan. Банк Японии проводит ежеквартальный опрос компаний, на основе которого строит общий индекс настроений среди компаний различных размеров и секторов, а также проясняются прогнозы компаний в отношении перспектив предстоящего квартала и ожидания по курсу USD JPY. Так как индикатор охватывает текущий и предстоящий период, то он весьма полезен для оценки ситуации. Индикатор имеет широкий охват (около 210 тыс. компаний из 31 отрасли) и позволяет оценить состояние всей экономики. Но больше внимания трейдерами уделяется промышленному сектору страны, в особенности ее крупным производителям (индекс активности в этих отраслях представлен на графике). В своих действиях политики часто ссылаются на результаты этого исследования. Отрицательные значения отражают преобладание негативных ожиданий в отношении собственных компаний, а расхождения с прогнозами могут повлиять как на динамику фондовых площадок, так и на курс йены.

График Tankan Японии
График Tankan Японии

    Примеры проведения анализа валютной пары CHF/JPY

Популярность CHF на бирже форекс обусловлена низкой учетной ставкой этой валюты, поэтому она используется в основном для операций по системе carry trade и для осуществления хеджирования при страховании рисков. На курс франка самое большое влияние оказывает политика национального банка страны, которая направлена на укрепление этой валютной единицы, так же чутко эта валюта реагирует и на события, происходящие в евро зоне. Для торговли на forex в основном используются валютные пары CHF/JPY, EUR/CHF и USD/CHF операции в этой валюте составляют около 5% процентов всего оборота рынка форекс.

Франк известен низкой процентной ставкой
Франк известен низкой процентной ставкой

CHF - является свободно-конвертируемой валютой, его доля в международных расчетах сравнительно мала и составляет всего несколько десятых процента. Объем золотовалютных резервов в швейцарском франке составляет около 0,1%. Чаще эту валюты используют в депозитных и инвестиционных операциях, причем, как правило, деньги размещаются в банках внутри страны. Швейцария все еще имеет один из самых высоких кредитных рейтингов.

Виды анализа на рынке форекс

Данная валютная единица отличается низкими процентными ставками, поэтому франк довольно существенно реагирует на все важные финансовые и политические события в Европе, что заметно снижает его стабильность. За последнее 10 лет наметилась стойкая тенденция к ослаблению швейцарского франка, это заметно по динамике изменения его курса к евро, если до 2006 года за один франк давали 1,5 евро, то уже в 2011 году цена упала до 1.1 евро. Посмотреть котировки швейцарского франка по отношению к доллару, евро и другим валютам на текущий момент. Не маловажную роль в ослаблении данной валюты сыграл отказ от правила, по которому швейцарский франк обеспечивался не менее чем на 40% золотовалютными резервами, произошло это в 2000 году.

Швейцария отказалась от обеспечения франка золотовалютным резервом
Швейцария отказалась от обеспечения франка золотовалютным резервом

Так как Японская йена является свободно конвертируемой валютой, ее курс устанавливается в зависимости от спроса и предложения на валютном рынке форекс. Где она успешно конкурирует по популярности с такими валютами как швейцарский франк и британский фунт, ей принадлежит около 12% всего оборота на рынке forex. Популярность этой денежной единицы обусловлена двумя факторами - наличием Азиатской торговой сессии форекс, которая проходит в ночью и раним утором, что делает торговлю независимой от влияния Европейских новостей. И дешевизной самой валюты, 1 лот в йене (100 000 йен) составляет всего 1300 долларов США, что открывает возможность работы с этой валютой для самых мелких инвесторов.

Японская йена имеет плавающий курс
Японская йена имеет плавающий курс

Кроме этого по этой валюте присутствует самая низкая учетная ставка, которая изменяется в приделах от 0 до 0,5 процента, что позволяет использовать ее в качестве котируемой валюты при заработке на процентных ставках по стратегии carry trade. Основой заработка на форекс является динамичное изменение валютного курса, такое поведение свойственно и японской йене, за одну ее сессию курс может изменится на несколько сотен пунктов, что позволяет получить неплохую прибыль на таком движении.

Анлиз рынка форекс

Япония является мировым экспортером своих товаров, поэтому политика руководства страны направлена на удешевление JPY по отношению к другим валютам, что вызывает падение цен на товары японского производства, а следом за этим и увеличение спроса.

Япония является крупным мировым экспортером
Япония является крупным мировым экспортером
        Пример технического анализа валютной пары CHF/JPY

Пример технического анализа валютной пары CHF/JPY за 2 декабря 2013 года. Рынок протестировал зону технической краткосрочной цели на 112.77 и перешел к локальной боковой коррекции. Долгосрочный тренд представлен на графике дневного масштаба волной четвертого уровня (гистограмма бирюзового цвета): тренд восходящий, рынок прорвал верхнюю границу канала 95.81-110.41 и продолжает долгосрочный рост; техническая цель движения - уровень долгосрочного сопротивления на 117.33. Среднесрочному тренду соответствует волна третьего уровня (гистограмма красного цвета) графика дневного масштаба: тренд восходящий, восстанавливается после фазы боковой коррекции; рынок прорвал уровень среднесрочной цели на 110.41, цель дальнейшего роста котировок определяется долгосрочным трендом.

Пример технического анализа дневного графика валютной пары CHF JPY за 2 декабря 2013 года
Пример технического анализа дневного графика валютной пары CHF JPY за 2 декабря 2013 года

Краткосрочный тренд представлен волной четвертого уровня (гистограмма бирюзового цвета) графика часового масштаба: тренд восходящий; рынок прорвал технический уровень краткосрочного сопротивления на 112.77 и замедлил скорость восходящего движения. Локальный тренд на графике часового масштаба представлен волной третьего уровня (гистограмма красного цвета): тренд восходящий, в фазе боковой коррекции; диапазон коррекционного канала 112.54-113.54. Долгосрочный тренд восходящий. Рынок прорвал верхнюю границу коррекционного канала 95.81-110.41 и продолжает долгосрочный рост с технической целью на уровне долгосрочного сопротивления на 117.33, с перспективной целью на уровне сопротивления 120.73, определяющем собой цель основного тренда. Среднесрочный, краткосрочный и локальный тренды также восходящие.

Пример технического анализа часового графика валютной пары CHF JPY за 2 декабря 2013 года
Пример технического анализа часового графика валютной пары CHF JPY за 2 декабря 2013 года

Двигаясь в рамках краткосрочного тренда котировки протестировали и прорвали технический уровень краткосрочной цели на 112.77, после чего скорость восходящего движения замедлилась и началась боковая локальная коррекция в канале 112.54-113.54, границы которого определяют ключевые уровни рынка на начало недельной торговой сессии. Прорыв верхней границы канала продолжит развитие долгосрочного тренда с целью на уровне 117.33. Прорыв нижней границы канала расширит коррекционный диапазон вниз до уровня локальной поддержки на 111.02 и переведет ситуацию в рамки сценария боковой коррекции краткосрочного восходящего тренда с коррекционным каналом 111.02-113.52. Уровни сопротивления: 112.77, 113.52, 113.54, 117.33, 120.73. Уровни поддержки: 112.54, 111,02, 89.89, 70.05.

Основы технического анализа на рынке форекс

Пример технического анализа валютной пары CHF/JPY за 20 января 2014 года. Рынок продолжает торговаться в коррекционном канале краткосрочного тренда 113.63-116.22. Главной движущей силой рынка является восходящий основной тренд с целью на уровне сопротивления 120.75, который отображается волной четвертого уровня на графике недельного масштаба (график в этой публикации не рассматривается). Долгосрочный тренд представлен на графике дневного масштаба волной четвертого уровня (гистограмма бирюзового цвета): тренд восходящий, рынок продолжает долгосрочный рост; техническая цель движения - уровень долгосрочного сопротивления на 120.00. Среднесрочному тренду соответствует волна третьего уровня (гистограмма красного цвета) графика дневного масштаба: тренд восходящий, в фазе боковой коррекции; диапазон возможного коррекционного канала 113.13-120.23.

Пример технического анализа дневного графика валютной пары CHF JPY за 20 января 2014 года
Пример технического анализа дневного графика валютной пары CHF JPY за 20 января 2014 года

Краткосрочный тренд представлен волной четвертого уровня (гистограмма бирюзового цвета) графика часового масштаба: тренд нисходящий; цель движения - технический уровень краткосрочной поддержки на 113.13. Локальный тренд на графике часового масштаба представлен волной третьего уровня (гистограмма красного цвета): тренд нисходящий; цель движения - уровень локальной поддержки на 113.63. Главной движущей силой рынка является восходящий основной тренд с целью на уровне сопротивления 120.75, причем вполне возможно, что цель эта не окончательная. Долгосрочный тренд тоже восходящий, рынок прорвал верхнюю границу коррекционного канала долгосрочного тренда на уровне 117.05 и продолжает рост в направлении технической цели на уровне сопротивления 120.00.

Пример технического анализа часового графика валютной пары CHF JPY за 20 января 2014 года
Пример технического анализа часового графика валютной пары CHF JPY за 20 января 2014 года

Среднесрочный тренд также восходящий, но в рамках среднесрочного тренда рост котировок замедлился, и рынок перешел к боковой коррекции в канале 113.13-120.23. Внутриканальное движение котировок определяется краткосрочным нисходящим трендом с целью на уровне краткосрочной поддержки 113.13. Локальный тренд также нисходящий, с целью на уровне локальной поддержки 113.63. Вероятнее всего на следующей неделе будет продолжено нисходящее движение рынка в зону кластера уровней поддержки (113.13-113.63). Торговая тактика дэй-трейдинга.

Технический анализ для начинающих

Удерживать шорты. Продавать на откатах при восстановлении нисходящего движения с целью в зоне кластера поддержек (113.13-113.63) и защитным ордером выше уровня локального максимума в зоне отката. Уровни сопротивления: 116.22, 120.00, 120.23, 120.75. Уровни поддержки: 113.63, 113.13, 97.35, 92.50, 88.50.

Основы технического анализа рынка форекс
Основы технического анализа рынка форекс
        Пример фундаментального анализ валютной пары CHF/JPY

Фундаментальный анализ валютной пары CHF/JPY за 4 октября 2011 года. На вчерашней торговой сессии курс валютной пары CHF/JPY падал и вновь достиг сильного уровня поддержки на отметке 83,00. Сегодняшние торги в азиатском регионе отмечаются покупательным настроением, которое очень незначительно по своей силе. На дневном графике нисходящая тенденция, произошло закрепление цены под нижней границей 9-ти процентного канала, линии скользящих средних пересеклись, указывая на сильный подтверждающий сигнал для продаж. Линии MACD даже и не думают о разворотных движениях, гистограмма MACD указывает на первые сигналы дивергенции. Готовимся к техническому откату.

Пример фундаментального анализа дневного графика валютной пары CHF JPY за 4 октября 2011 года
Пример фундаментального анализа дневного графика валютной пары CHF JPY за 4 октября 2011 года

На часовом графике ситуация намного проще, тенденция нисходящая, подтверждением этому выступают практически все индикаторы. В краткосрочной перспективе действия довольно простые - продавай ниже уровня на отметке 83,00, будь вне рынка выше этого уровня. Прибыль следует фиксировать в районе 81,00.

Пример фундаментального анализа часового графика валютной пары CHF JPY за 4 октября 2011 года
Пример фундаментального анализа часового графика валютной пары CHF JPY за 4 октября 2011 года
        Пример волнового анализа валютной пары CHF/JPY

Пример волнового анализа валютной пары CHF/JPY за 20 января 2014 года. CHF JPY продолжается построение волны (e), которая принимает форму зигзага. Повышение котировок может продолжиться с целями, расположенными около отметок 99, 5 и 99, 5, что соответствует 261, и 38, по Фибоначчи, если волна 5 в 1 усложнится. Волновой анализ валютной пары CHF JPY за года Анализ волновой разметки: Похоже на то, что в ходе вчерашних торгов пара CHF JPY усложнила внутреннюю волновую структуру 4-й волны, в предполагаемой 1-й. 

Волновой анализ рынка форекс

В то же время 5-я волна, в 1-й, или а, еще может принять более сложную форму, а цена все же отработает расчетную цель, соответствующую отметке 99, 5. При этом отскок цены от достигнутого максимума можно интерпретировать как завершение формирования этой 1-й волны, или а, и переход валютной пары к коррекционному снижению относительно всей ее продолжительности. Неудачная попытка прорыва отметки 99, 5 может навести на мысль о готовности к построению волны 2 или b. Таким образом, вряд ли мы увидим нисходящее движение. Сегодня цена может как возрасти во второй действующей волне зигзага, так и сформировать боковую коррекцию. CHF JPY В соответствии с прогнозом продолжилось восходящее коррекционное формирование волны 2. Повышение котировок может продолжиться с целями, расположенными около отметок 99, 5 и 99, 5, что соответствует 261, и 38, по Фибоначчи, если волна 5 в 1 усложнится. Не исключено, что ускорение восходящего движения случится сегодня.

Пример волнового анализа четырехчасового графика валютной пары CHF JPY за 20 января 2014 года
Пример волнового анализа четырехчасового графика валютной пары CHF JPY за 20 января 2014 года
        Пример графического анализа валютной пары CHF/JPY

Взял именно эту пару. Не EURJPY. Так как слишком много негатива по поводу Евро. У Франка имидж по-лучше. И он кредитует Европу, привязав ЕВРО к себя, а  не наоборот. Представляю сколько это стоит ему сейчас. Делить с Европой весь этот негатив. Цена у линии поддержки с началом в 2009 году. Видны волны А В С. Предположительно мы сейчас в волне С. Дивергенция на АО. Вывод: У линии поддержки принято покупать.

Пример графического анализа месячного графика валютной пары CHF JPY
Пример графического анализа месячного графика валютной пары CHF JPY

Кроме А, Б, С и зоны перепроданности пока ничего путнего разворотного не показывают. Кроме намечающейся разворотной комбинации «проникающие линии» по данным закрытия Восточной Европы. Да и эту комбинацию разбило закрытие дня в США. Фигура размыта. Я вообще стал с подозрением относиться к свечкам с закрытием по ЕВРОПЕ. Если нет подтверждения с учетом закрытия в США. Ночью ничего не делаю. Жду 7 утра по Киеву, чтобы посмотреть и проверить ЕВРОПУ. И теперь понимаю, что рашают больше, все же за Океаном.

Пример графического анализа дневного графика валютной пары CHF JPY
Пример графического анализа дневного графика валютной пары CHF JPY

4-х часовку хоть и выпустили выше Тенкан, но держут ниже ЕМА25. И только пробой вверх ЕМА25 даст эмоциональный всплеск цены вверх. А вот с началом сессии в США уже будут реально определяться, что делать.

Пример графического анализа четырехчасового графика валютной пары CHF JPY
Пример графического анализа четырехчасового графика валютной пары CHF JPY

Вот на часах - пару лучиков света есть. Открытие выше ПИВОТ ПОИНТС. Выскочили на верх облака.

Пример графического анализа часового графика валютной пары CHF JPY
Пример графического анализа часового графика валютной пары CHF JPY

    Стратегии торговли валютной парой CHF/JPY

Каждый из трейдеров за годы работы на форекс постепенно создает свою систему трейдинга, но большинство подобных систем основаны на общих принципах и правилах. Поэтому новичку вовсе не обязательно изобретать велосипед, а можно воспользоваться опытом бывалых. Первое с чего следует начать создание собственной торговой системы, это исключить эмоциональный фактор и отказаться от применения торговли на интуиции. Ваш трейдинг должен быть построен исключительно на логике и интеллектуальном подходе. При этом в равной мере должно уделяться внимание всем основным составляющим трейдинга -  управлению капиталом, управлению рисками, анализу и прогнозированию тренда. И так перейдем к основным моментам интеллектуальной торговли на форекс.

Факторы успешной торговли на рынке форекс

Подготовительные моменты: инструмент торговли - желательно, что бы это была валютная пара, в которую входит одна стабильная и одна слабая валюта. Таким вариантом, к примеру, может быть CHF/JPY или другой подобный инструмент. В этом случае большее внимании будет уделяться курсу японской йены; брокер - старайтесь выбирать дилинговые центры форекс сочетающие в себе такие качества - плавающий спред, наличие центового счета, торговый терминал метатрейдер 4, отсутствие ограничений по использованию стратегий и количеству сделок; источник новостей - определите для себя источник новостей, на который вы будет ориентироваться при проведении торговли, этот шаг необходим для осуществления фундаментального анализа. Таким источником могут быть новости на сайте вашего брокера или сообщения в финансовой колонке крупного информационного агентства.

Основные валюты рынка форекс
Основные валюты рынка форекс

Управление капиталом и рисками: держите на счету трейдера только сумму необходимую для поддержания торговой позиции, не рискуйте всем имеющимся капиталом, стоп лоссы, так же иногда не срабатывают; не открывайте сделки объемом больше чем в 10 раз за ваш основной капитал, для увеличения прибыли увеличивайте размер капитала, а не кредитного плеча. Такой подход скорее приведет вас к успеху чем, торговля с высоким риском; заранее установите максимальный размер убытков с одной сделки и всегда придерживайтесь его.

Нужно внимательно выбирать валютную пару для торговли на рынке форекс
Нужно внимательно выбирать валютную пару для торговли на рынке форекс

Торговля: вход в рынок должен осуществляться только при полной уверенности в дальнейшем движении цены. Лучшим основанием ля входа являются фундаментальные факторы, подтвержденные техническим анализом; управление позициями - убыточные ордера следует закрывать практически сразу, а прибыльные держать до получения максимально возможного результата. Причем лучше если ордер за вас закроет стоп лосс или тейк профит; добавление - не открывайте больше трех позиций одновременно, это не только приводит к их ослаблению, но и затрудняет процесс торговли; не спешите - спешка уже не раз являлась причиной слива солидных депозитов, поэтому лучше не открыть сделку и после жалеть об упущенной прибыли, чем допустить слив депозита и корить себя за глупость.

Внутридневная торговля на форекс

Интеллектуальная торговля на форекс подразумевает четкое следование разработанной схеме, в которой прописано все, начиная от объемов сделок, заканчивая сигналами на их закрытие. Именно эмоции практически всегда приводят к возникновению убытков, поэтому азартные игроки довольно редко становятся профессиональными трейдерами.

Нужо четко следовать разработанной схеме торговли на рынке
Нужо четко следовать разработанной схеме торговли на рынке
        Стратегия торговли по историческим данным пары CHF/JPY

Валютная пара CHFJPY исследуется на месячном (Monthly) графике по данным за период с августа 1989  по июнь 2011 года включительно. За исследуемый период пара сформировала 22 значимых экстремумов (минимумов и максимумов), которые являются ключевыми точками разворота. Лучи, соединяющие  эти точки, являются не чем иным, как восходящими и нисходящими трендами, всего их было 21. Это хорошо видно на представленном ниже графике. Сводная свеча, построенная справа на графике, является бычьей. Тело свечи соответствует 1059 пунктам (C - O = 5.70 - 85.11). Верхняя тень соответствует 1983 пунктам (H - C = 115.53 - 95.70), нижняя тень - 2628 пунктам (O - L = 85.11 - 58.83 ). Расстояние от глобального минимума до глобального максимума, которое прошла пара CHFJPY за исследуемый период, составило 5670 пунктов.

Динамика курса швейцарского франка по отношению к японской иене (Месячный график по паре CHFJPY)
Динамика курса швейцарского франка по отношению к японской иене (Месячный график по паре CHFJPY)

Снятые с графика показатели по значениям ключевых минимумов и максимумов, дат, когда они образовались, расстояния по вертикали графика в пунктах между соседними минимумами и максимумами и длительность прохождения пары CHFJPY между ними занесены в таблицу, которая представлена ниже. Продолжительность  трендов изменялась от трех до сорока   месяцев. Общий путь, который прошла пара CHFJPY, по идентифицированным трендам за этот период времени составил 42653 пункта. Потенциальный доход за 22 года мог бы составить на одном стандартном контракте (одном лоте) на рынке FOREX при заключении длинных и коротких позиций в соответствующих ключевых точках разворота  546000 долл. США (при стоимости одного пункта $12.80) без учета затрат на транзакции и налоги или 42700%.

Основные показатели движения валютной пары CHFJPY за период с июня 1989 по апрель 2011 года
Основные показатели движения валютной пары CHFJPY за период с июня 1989 по апрель 2011 года

Конечно, такой расклад в реальной жизни мало вероятен, так как ни один человек не мог заранее знать, что идентифицированные по историческим данным ключевые точки разворота являются именно таковыми. Как же все таки идентифицировать начало восходящего или нисходящего тренда, когда входить в рынок и когда из него выходить? Ответ на этот вопрос может дать технический индикатор "Простое скользящее среднее" (SMA) со сдвигом в будущее, которое является трендовым индикатором.

Основы анализа рынка форекс

Для подбора параметров, приемлемых для применения в реальных условиях, будем использовать встроенный в торговый терминал Meta Trader - 4 советник Moving Averege. Периоды графиков - D1, H4, H1, M15. Параметры SMA: Moving Period (период) от 1 до 250; Moving Shift (сдвиг) от 0 до 20. Всего получается 20000 комбинаций (прогонов). Начальный депозит - $1000. Размер одной сделки - 0.1 лота. Спред по паре CHFJPY - 5 пунктов.

Результаты тестирования стратегии, основанной на пересечении валютной парой CHFJPY простой скользящей средней (SMA)
Результаты тестирования стратегии, основанной на пересечении валютной парой CHFJPY простой скользящей средней (SMA)

Тестирование стратегии, основанной на пересечении валютной парой CHFJPY простой скользящей средней сверху вниз или снизу вверх, на исторических данных на дневном графике  за период с января 2001 года по 30 июня 2011 года (126 месяцев) позволило получить 66 положительных результатов, наилучшие из них представлены в таблице 2. Имея на своем торговом депозите $1000, спекулянт, открывая длинные и короткие позиции, за 126 месяцев мог бы получить чистую прибыль в размере 1200 - 2600 долларов США. Тестирование этой же стратегии на четырех часовом графике за период с октября 2007 года по 19 мая 2011 года (54 месяца) позволило получить 70 положительных результатов. Чистая прибыль могла бы составить 2400 - 3900 долл. США, что условно эквивалентно для периода в 126 месяцев сумме 5600 - 9100 долл.США.

Любую стратегию торговли нужно сначала проверить на демо счете
Любую стратегию торговли нужно сначала проверить на демо счете

Тестирование стратегии на часовом и 15-минутном графиках за период с июня 2010 года по 30 июня 2011 года не позволило получить ни одного положительного результата. Изучая результаты тестирования, представленные в таблице 2, наблюдаются следующие закономерности: с уменьшением периода графика от D1 к H4 за один и тот же календарный период времени сумма прибыли от заключаемых сделок растет; с уменьшением периода графика от D1 к H4 математическое ожидание выигрыша в каждой сделке падает; с уменьшением периода графика от D1 к H4 результаты средней прибыльной сделки уменьшаются; с уменьшением периода графика от D1 к H4 результаты средней убыточной сделки  уменьшаются; с уменьшением периода графика от D1 к H4 количество заключаемых сделок растет.

Виды таймфреймов на рынке форекс
Виды таймфреймов на рынке форекс

Рассмотрим еще один очень важный вопрос, касающийся  изменчивости валютной пары CHFJPY за определенный временной период времени, то есть волатильности. Под волатильностью мы  понимаем движение валютной пары от минимума до максимума или от максимума до минимума за месяц, неделю, день, четыре часа, один час и 15 минут, соответственно на месячном, недельном, дневном и так далее до 15-минутного графиках. Нас, в первую очередь, будет интересовать средняя волатильность на графиках за сколько- то свечей, например 120.

Как изменить волатильность на рынке форекс

Для этих целей построим на каждом графике с периодом от Monthly до M15 две простые скользящие средние: одну SMA с периодом 120 по High и другую SMA так же с периодом 120, но уже по Low. Значение волатильности будем определять по следующей формуле:

Волатильность валютной пары определяется по формуле
Волатильность валютной пары определяется по формуле

Средняя волатилность, рассчитанная таким образом составила для: графика с периодом Monthly - 416 пунктов; графика с периодом Weekly - 249 пунктов; графика с периодом Daily - 97 пункта; графика с периодом H4 - 40 пункта; графика с периодом H1 - 21 пункта; графика с периодом M15 - 10 пунктов. После того, как мы рассмотрим поведение   всех основных валютных пар международного валютного рынка FOREX, сравним полученные результаты между собой и сделаем соответствующие выводы.

        Стратегия мультивалютной торговли валютной парой CHF/JPY

Данный робот предназначен для торговли по таким валютным парам как AUD/USD, USD/JPY, CHF/JPY, USD/CAD, EUR/USD, NZD/USD и GBP/JPY, работает инструмент на основании анализа предыдущих минимумов и максимумов, так же учитывает направление тренда при открытии сделок в нужном направлении. Рекомендуемый временной интервал для проведения торговли один час. Стратегия торговли строится на основании принципа Мартингейла, советник открывает по несколько ордеров, если поступило подтверждение правильности первой сделки, такой вариант торговли позволяет значительно увеличить прибыль, но и требует более внимательно отнестись к выбору минимального лота для торговли.

График торговли по мультивалютной стратегии рынка форекс
График торговли по мультивалютной стратегии рынка форекс

Настройка советник 10 Pips Multi Plus: Lot - задается с запасом, если вы поставите 0, то советник сам определит оптимальный размер; Slippage - допустимая величина проскальзывания в пунктах, чем меньше, тем лучше; Take-profit - планируемый размер прибыли, при которой произойдет закрытие ордера; V_ - выбор валютной пары V_1 и т.д.; Filtr_1 - фильтр с исключением валютных пар; NFP - желательно ставить нет, что бы исключить непрогнозируемое влияние4 Start Tick - подсчет тиков, желательно отключить; False - включить; Distans - включение сигнала предупреждения, устанавливаем желательное расстояние до критических точек.

Иллюстрация торговли по стратегии 10 Pips Multi Plus
Иллюстрация торговли по стратегии 10 Pips Multi Plus

По отзывам трейдеров, это довольно неплохой вариант для осуществления автоматической торговли, а наличие звукового оповещения позволит вам вовремя закрыть убыточную сделку, не дожидаясь срабатывания стоп-лосс.

Стратегия форекс 10 pips
        Стратегия среднесрочной торговли валютной парой CHF/JPY

Сроки: D1 Рекомендация: Короткая Позиция, Начальный Уровень: Короткая Позиция - 110.00, Хедж Уровне: Stop, Buy Order - 112.00 (Take Profit - 114.00), Take Profit Зоны: 107.00 - 107.50. Стоп-Лосс: 112.00 (Мы не будем использовать стоп-лосс и выполнения этой торговле, как указано ниже). В CHFJPY торговалась в пределах прямоугольной диаграмма шаблон как видно на дневном графике (D1). Это валютная пара сейчас торгуется в верхней части горизонтальной сопротивление уровень, который отмечен красным цветом в таблице выше. Мы ожидаем, что CHFJPY исправить back down ее горизонтальной поддержка уровня, отмеченного синим цветом на графике выше.

Стратегия среднесрочной торговли на рынке форекс

MACD сформировала отрицательное расхождение которые не могут подтвердить текущее ралли и понижательный знак. RSI - торговля перекупленности территории и разбивка следует топлива коррекции в то время как он также сформировал негативное расхождение, Мы рекомендуем короткая позиция на 110.00 с потенциальным второго начального уровня на 114.00. Мы также рекомендуем стоп купить заказ на 112.00 с take profit target 114.00, чтобы хедж нашей первоначальной короткая позиция, и прежде чем добавлять новые короткие позиции в этой торговле.

Пример среднесрочной торговли валютной парой CHF JPY на дневном графике
Пример среднесрочной торговли валютной парой CHF JPY на дневном графике

Трейдеры, которые хотят выйти из этого торговля иностранной валютой в убыток рекомендуется размещать свои стоп-лосс заказ на 112.00. Мы не будем использовать стоп-лосс и выполнения этой торговле, как это было рекомендовано. Место вашего тейк профит заказ на 107.00. Вот причины, почему мы называем CHFJPY валютной пары ниже: CHFJPY валютная пара в настоящее время торгуется в верхней если его горизонтальной зоны сопротивления, МACD сформировала отрицательное расхождение и не подтверждает недавнее ралли, RSI находится в торговой зоне перекупленности, а также формируют негативное расхождение, фиксация прибыли после небольшого ралли в целях реализации торговая прибыль при сильных уровней сопротивления, новые короткие позиции по институциональной свинг-трейдеры.

Пример графика среднесрочной торговли на рынке форекс
Пример графика среднесрочной торговли на рынке форекс
        Стратегия торговли валютной парой CHF/JPY по зигзагу

Эта торговая методика широко обсуждается. Многие трейдеры сообщают о получении хороших профитов при работе по ней. Этот метод основан на одновременной торговле тремя валютными парами. Эти три пары называются «кольцом валют». Главная характеристика каждого «Кольца валют», что оно состоит из трех валют одновременно. Наиболее популярны следующие «кольца»:

Пример графика среднесрочной торговли на рынке форекс
Пример графика среднесрочной торговли на рынке форекс

Как видно, каждое кольцо состоит из трех валютных пар. Кроме того, в каждом кольце всего три валюты. Например, возьмем следующее кольцо: GBP/JPY, GBP/CHF, CHF/JPY. В этом кольце три валюты, а именно британский фунт, швейцарский франк и японская иена. Таким образом, когда мы покупаем GBP/CHF и GBP/JPY, мы также фактически покупаем кросс CHF/JPY. Т.е. мы открываем длинную позицию по паре CHF/JPY, чтобы стабилизировать счет. Например: Вы покупаете 1 лот GBP/JPY, Вы покупаете 1 лот GBP/CHF, Вы также покупаете 0.8 лота CHF/JPY, чтобы стабилизировать счет. После этого мы ждем, когда пары начнут двигаться. Когда мы решаем зафиксировать прибыль, мы закрываем позиции по всем трем парам. Наша цель не в том, чтобы получить прибыль по каждой из трех пар, а чтобы получить прибыль по трем позициям в совокупности.

Примеры валютных колец рынка форекс
Примеры валютных колец рынка форекс

Для того, чтобы определить, насколько пара продвинулась до того, как вы открыли позицию, используйте индикатор Среднего дневного диапазона (ADR). Не стоит открывать позиции, когда все три пары прошли более 75% дневного диапазона. Оптимальный вариант для открытия позиций, это движение на 25% дневного диапазона, после открытия вы ждете, пока пары достигнут 50-75% дневного диапазона, после чего закрываете позиции. Не стоит ожидать достижения фиксированной цели прибыли, следует быть довольным тем, что уже заработано, и закрыть позиции. Вы можете использовать советник, чтобы отслеживать общую прибыль по счету. Отслеживание общей прибыли лучше, чем отслеживание прибыли по каждому ордеру отдельно.

Виды форекс треугольников

Лучшим кольцом для торговли считается кольцо GBP/USD, USD/JPY и GBP/JPY. Как видно, все три валютные пары, из которых состоит кольцо, являются «Большими двигателями» рынка. Желательно торговать только одним «кольцом» на один депозит, чтобы снизить слишком большие просадки, которые может испытать ваш баланс при использовании такого типа стратегий. Также лучше всего изучить поведение каждого «кольца» в отдельности, чтобы иметь лучшее представление о том, как работать с ним.

Пример торговли валютной тройкой CHFGBPJPY
Пример торговли валютной тройкой CHFGBPJPY

Всегда следует начинать с очень небольших лотов. Например, если ваш счет составляет 10.000 долларов, то лучше начать с 0.10 лота и увеличивать размер при увеличении баланса. Сложный процент - лучшая методика увеличения прибыли и достижения роста депозита. Думаю, что изложенное пригодится вам. Потратьте время на изучение «колец» и практику на демо-счете. Недели или двух недостаточно, чтобы научиться торговать по системе.

Пример торговли валютной тройкой CHFEURUSD
Пример торговли валютной тройкой CHFEURUSD

    Использование пары CHF/JPY для хеджирования рисков

Главной функцией хэджирования является уменьшение потерь из-за непредвиденных изменений на рынке. В финансовом аспекте, это инвестиция, осуществляемая для защиты от риска совершения другой инвестиции. Используют два вида стратегии хэджирования. Открытие одинаковых позиций в противоположных направлениях. При получении прибыли и одной позиции, для минимизации потерь, ожидается возврат другой позиции.

Хеджирование сделок на форекс

Рассмотрим такой пример. Производим покупку 2х лотов GBP/USD по цене 2.0000, а также продаем 2 лота по цене 1.9995, где 5 пунктов относится к спрэду. Значение цены стало 2.0050, поэтому первую позицию можно закрыть и получить прибыль 50 пунктов. Далее цена опять упала до 2.0035, вследствие чего, при закрытии сделки убыток составляет 40 пунктов. В итоге получена общая прибыль в размере 10 пунктов. Данный вид стратегии для вас имеет открытую защищенность, прибыль зависит от момента времени, когда закрывается первая сделка при ожидании возвращения цены. Из-за отсутствия определенных точек выхода данная тактика не особо прибыльна, однако, это могут исправить технические индикаторы.

Понятие хеджирования на рынке форекс
Понятие хеджирования на рынке форекс

Одновременные действия с тесно связанными валютными парами, которые движутся либо строго в одном направлении, либо в противоположном.

На начальных этапах стратегия основывалась на разнице между процентными ставками. Известно несколько валютных пар, связанных друг с другом: EUR/JPY и CHF/JPY, GBP/USD и USD/CHF, AUD/USD и NZD/USD, EUR/USD и USD/CHF, GBP/JPY и CHF/JPY.

Пример хеджирования на рынке форекс
Пример хеджирования на рынке форекс

Например, пары EUR/USD и USD/CHF движутся в противоположном направлении более 90% всего времени. Учитывая разницу процентных ставок, можно получить 50%-ное увеличение депозита за год. Необходимо только открывать позиции в противоположных направлениях и получать ежедневную прибыль за счет разницы в процентных ставок.

Валютное хеджирование или хеджирование валюты

    Источники и ссылки

fxpage.com - новости, аналитика и прогнозы рынка Forex

bankir.ru - информационное агенство Банкир.ру

forexcent.com - дилинговый центр (ДЦ) ForexCent

ereport.ru - международная экономика

bibliofond.ru - рефераты, дипломы, курсовые работы

icd-invest.com - все о заработке в интернете

japan-news.ru - новости Японии

workon.ru - валютный рынок для начинающих

investing.com - информационный портал о международном рынке Forex

forexpf.ru - прогнозы рынка Форекс форекс

tradelikeapro.ru - портал Forex трейдера

forexground.org - Forex портал

vitaforex.pro - форекс брокер VitaForex

kudadengi.ru - сайт об инвестировании

forex-invest.tv - видео-форекс

forex-i-ya.ru - информационный портал о международном рынке Форекс

forex-mix.ru - обучение для начинающих на междунродном валютном рынке Форекс

Fxclub.org - ДЦ Forex Club

dealing-mephi.ru - дилинговый центр (ДЦ) МИФИ

avangard-es.ru - торговые системы и стратегии Форекса

forex-tv-online.com - независимое форекс-телевидение