Центральный банк Германии (Deutsche Bundesbank) - это
основное звено Германской кредитно-денежной политики, центральный эмиссионный банк, создан на базовых принципах Рейхсбанка путем слияния центральных банков земель и Государственного банка немецких земель, пройдя через реформы, войну и послевоенный период, сохранил свой статус и стабильную валюту, является неотъемлемой частью Европейской системы центральных банков
Информация о Центральном банке Германии, история Центрального банка Германии, история и деятельность предшественников Центрального банка Германии, валютные реформы Центрального банка Германии, деятельность и функции Центрального банка Германии, место и роль Центрального банка Германии в экономике страны и Евросоюза, структура и управление Центрального банка Германии, банковский совет Центрального банка Германии и его функции, совет директоров Центрального банка Германии и его функции, взаимодействие Центрального банка Германии и федерального правительства, сотрудничество Центрального банка Германии с ЦБ развитых стран, Центральный банк Германии в новостях
Структура публикации
- Центральный банк Германии - это, определение
- История Центрального банка Германии
- Предшественник Бундесбанка - Рейхсбанк (1875-1945)
- Рейхсбанк Германской империи (1871-1918)
- Начало деятельности Рейхсбанка (1875)
- Ограничения деятальности Рейхсбанка
- Кризис в стране и ответные действия Рейхсбана (1907)
- Банковская анкета Рейхсбанка (1908)
- Дисконтная политика Рейхсбанка (1897-1908)
- Рейхсбанк во времена Веймарской республики (1918-1933)
- Действия Рейхсбанка в период нфляции (1918-1923)
- Рейхсбанк переходит на бумажную политику (1913)
- Первая мировая война, накапливание золота Рейхсбанком (1914-1917)
- Новая валютная система Рейхсбанка, переход на «рентенмарки» (1923)
- Реформы Рейхсбанка (1922)
- Рост денежного баланса Рейхсбанка (1924)
- Рейхсбанк в период правления Третьего Рейха (1933-1945)
- Долги Рейхсбанка в период правления Третьего Рейха (1933-1939)
- Дефицит стратегического сырья, отсутствие денежного запаса в Рейхсбанке (1940)
- Еврейский вопрос как средство пополнения золотого запаса Рейхсбанка (1941)
- Грабёж захваченных стран с целью пополнения золотого запаса Рейхсбанка (1942-1944)
- Структура Рейхсбанка
- Управление Рейхсбанком
- На базе филиалов Рейхсбанка создаются Центральные банки земель (1946-1948)
- Основание Бундесбанка (1957-1990)
- Изменение Закона о Бундесбанке (1990-1993)
- Центральный банк Германии входит в Европейскую систему ЦБ (1993-2001)
- Центральный банк Германии сейчас (2001 - наше время)
- История валюты Центрального банка Германии и ее реформы
- Переход на бумажную валюту (1873-1948)
- Ранняя военная оккупация (1946)
- Реформа валюты июня (1948)
- Экономика реформы валюты (1948)
- Союз валюты с Сааром (1957)
- Немецкая марка - символ свободы (1990)
- Прощание с немецкой маркой (1997)
- Деятельность Центрального банка Германии
- Инструменты регулирования Центрального банка Германии
- Аудит Центрального банка Германии
- Надзор Центрального банка Германии
- Деятельность Центрального банка Германии в Евросоюзе
- Структура Центрального банка Германии
- Управление Бундесбанка
- Центральный банковский совет
- Функции Центрального банковского совета
- Совет директоров Центрального банка Германии
- Функции совета директоров
- Президенты Центрального банка Германии
- Президенты Рейхсбанка
- Рихард Кох (1890-1908)
- Рудольф Хавенштайн (1908-1923)
- Ялмар Шахт (1923-1930)
- Ганс Лютер (1930-1933)
- Ялмар Шахт (1933-1939)
- Вальтер Функ (1939-1945)
- Президенты Центральных банков земель
- Карл Бернард (1948-1957)
- Вильгельм Фоке (1948-1957)
- Президенты немецкого Бундесбанка
- Карл Блессинг (1958-1969)
- Карл Клэзен (1969-1977)
- Отмар Еммингер (1977-1979)
- Карл Отто Пехл (1980-1991)
- Хельмут Шлезингер (1991-1993)
- Ганс Титмейер (1993-1999)
- Эрнст Велтеке (1999-2004)
- Юрген Штарк (2004) - временный президент
- Аксель А. Вебер (2004-2011)
- Йенс Вайдман ( с 2011 г.)
- Текущий Исполнительный орган Немецкого Бундесбанка
- Йенс Вайдман (президент)
- Клодия Бач (вице-президент)
- Рудольф Бехмлер
- Андреас Домбрет
- Йоахим Нагель
- Карл-Людвиг Тиле
- Взаимодействие Бундесбанка и федерального правительства
- Бундесбанк обеспечивает техническое, финансовое и консультативное сотрудничество с развитыми странами
- Сокращения персонала Бундесбанка
- Споры между Бундесбанком и правительством
- Спор о союзе валюты с Восточной Германией
- Бундесбанк в новостях
- Бундесбанк впервые рассказал все о немецком золоте
- Бундесбанк призвал Бангладеш отменить смертную казнь за подделку денег
- Deutsche Bank пользуется репутацией ЦБ Германии
- Глава Бундесбанка не поддержал отмену наличных денег
- Суд рассмотрит законность политики вмешательства ЕЦБ
- Местонахождение Центрального банка Германии
- Источники и ссылки
- Источники текстов,картинок и видео
- Ссылки на интернет-сервисы
- Создатель статьи
Центральный банк Германии - это, определение
Центробанк ФРГ - это Центральный банк Федеральной Республики Германия. является центром кредитно-денежной системы страны. Его история ведёт от Рейхсбанка к Евро союзу. Становление самым влиятельным членом Европейской системы центральных банков. Является независимым от федерального правительства, но строго подчиняется требованиям ЕСЦБ. Отвечает за стабильность цен и банковскую организацию как внутри своей страны, так и как часть Евро союза. Образец для всех банков, на его базовых принципах создан и сам Европейский центральный банк.
ЦБ ФРГ - это главный банк страны, который организован на децентрализованной основе и состоит из центрального управления, девяти офисов, называемых Центральными банками земель, и 1500 отделений. Численность персонала в системе Федерального банка - около 9500 человек, из низ 2600 человек работают в центральном управлении. более 9 миллионов клиентов.
Национальный банк Германии - это банк который как и все центральные банки других стран, регулирует с помощью валютно-денежных полномочий, данных ему законом, денежный оборот и кредитное обеспечение экономики с целью сохранения стабильности валюты, а также заботится о банковском исполнении системы расчетов в стране и с заграницей. В своем распоряжении он имеет целый ряд валютно-политических инструментов, применяемых банком самостоятельно, без вмешательства других ведомств.
ЦБ Германии - это Федеральная корпорация. Компетенция и задачи Федерального банка определены специальным Законом о Федеральном банке, принятом 23 марта 2002 г. В соответствии с ним Немецкий федеральный банк является юридическим лицом публичного права, капитал которого принадлежит государству.
Немецкий федеральный банк - это самым независимый центральным банк в мире. Хотя он и является на 100% государственным, согласно предоставленному ему законом праву он не обязан выполнять указания федерального правительства.
Центробанк ФРГ - это орган банковской системы страны, который выполняет такие задачи, как обеспечение стабильности цен и банковская организация платежного оборота внутри страны и с заграницей. Также является частью финансового регулирования страны, выполняет эту задачу совместно с Федеральным управлением финансового надзора Германии.
Бундесбанк - это центральный банк Федеративной Республики Германия и часть как таковой европейской Системы Центральных банков (ЕСЦБ). Из-за его силы и бывшего размера, ЦБ ФРГ - самый влиятельный член ЕСЦБ. Бундесбанк решает задачи ЕСЦБ прежде всего в поддержании стабильности цен и организации внутренних и международных платежей. И немецкий Национальный банк Германии и Европейский центральный банк (ЕЦБ) расположены во Франкфурте, Германия.
Национальный банк Германии - это Центробанк ФРГ, его штаб-квартира находится во Франкфурте-на-Майне, конституционно закреплена обязанность поддерживать курс немецкой национальной валюты; повсеместно пользуется внушительной репутацией за свою осторожность в делах и стабильность финансового положения.
Центральный банк ФРГ - это банк, который помимо монетарной политики, управляет крупным экономическим научно-исследовательским центром во Франкфурте и девятью региональными отделами в пределах Германии. У Национального банка Германии есть крупная библиотека специалиста, которая также открыта для общественности, и денежного музея.
История Центрального банка Германии
История Центрального банка Германии неразрывно связана с историей немецкой валюты, правительством и самой историей. То есть периодом первой и второй мировых войн, становлением Германии единым целым государством и объединение предприятий в Евро союз.
Предшественник Бундесбанка - Рейхсбанк (1875-1945)
Центральным эмиссионным банком Германии был Рейхсбанк.
Рейхсбанк (Reichsbank) - это центральный эмиссионный банк Германии. Был создан в 1875 г. и существовал до 1945. Банком распоряжалось частное акционерное общество, но полностью подчинялся государству. В период первой мировой войны финансировал военные расходы Германии.
По плану Дауэса в 1924-1929 контролировался иностранными заемщиками, получавшими через Рейхсбанк репарационные платежи. С 1936 банк обладал монопольным правом эмиссии ценных бумаг банкнот. Сыграл особую роль в мобилизации финансовых ресурсов для нацистской программы перевооружения Германии. В 1939 были отменены всякие ограничения в предоставлении банком ссуд государству. В 1945 г. банк ликвидировали на основе решения Потсдамской конференции.
Рейхсбанк Германской империи (1871-1918)
С образованием сначала Северо-германского союза государств, а позднее (в 1871 г.) Германской империи, создается почва для централизованного регулирования банкнотной выпуска. Вместе с монетным уставом Германской империи, 9 июля 1873 г. в государстве вводилось новое платёжное средство - золотая марка.
В 1875 г. учереждается Рейхсбанк (т.е. Имперский банк, но не Государственный банк, так как этот банк был учрежден как акционерный, а не государственый), денежная эмиссия банкнот которого была подчинена строгой регламентации, а именно: для банка устанавливается определенный контингент непокрытых наличностью банкнот, а выпуск банкнот сверх этого контингента облагается 5% налогом (в год) в пользу государства.
Одновременно была урегулирована банкнотная денежная эмиссия и других банков, причем за Рейхсбанком была закреплена наибольшая часть всего контингента непокрытых банкнот, а именно 250 млн. марок из общей суммы 385 млн. марок (для всех остальных 33 эмиссионных банков только 135 млн. марок).
Кроме того эмиссионные банки были связаны разного рода обязательными условиями (запрещение акцептов, сделок на срок, ограничение сферы деятельности рамками данного государства и пр.), которые имели целью побудить их отказаться от нрава банкнотной эмиссии. В результате ряд банков отказался от этого права, и фактически Рейхсбанк стал в этой области монополистом, так как сумма эмиссии ценных бумаг оставшихся четырех местных, так называемых «частных нотных банков», незначительна.
Начало деятельности Рейхсбанка (1875)
Рейхсбанк начал свою деятельность в качестве центрального банка Германской Империи согласно Закону «О банке» от 14 марта 1875 г. с 1 января 1876 г.. Его предшественник - Прусский банк прекращал свою деятельность. Рейхсбанк занял ведущее место в эмиссионной деятельности. Эмиссионное право первоначально имели еще 32 банка, причем Рейхсбанк имел право выпуска 250 миллионов марок, а частные эмиссионные банки 135 миллионов.
Ограничения деятальности Рейхсбанка
Деятельность Рейхсбанка была ограничена рядом направлений: ведение им кредитного и ломбардного бизнеса регулировалось в той же степени, что и для частных банков, а прием процентных вкладов разрешался лишь до определенного законом предела. Банкноты Рейхсбанка не были признаны законным средством платежа, хотя и имели гораздо более обширную, чем банкноты частных банков, сферу хождения.
Кризис в стране и ответные действия Рейхсбана (1907)
В 1907 г. в связи с кризисом, исходившим из Северо-американских соединенных штатов, волна потрясений приняла международный характер и отразилась на положении германского денежного рынка. Ввиду колоссального возрастания спроса на наличные деньги, Рейхсбанк вынужден был резко повысить свою учетную ставку, которая в ноябре 1907 г. достигла» 7.5 процента.
Банковская анкета Рейхсбанка (1908)
В связи с обострением положения на денежном рынке, министерство внутренних дел организовало в июне 1908 г. банковскую анкету, которая должна была дать ответ па вопрос о необходимых реформах в германской денежно-кредитной системе.
Задача анкеты заключалась в том, чтобы выяснить пути для предотвращения в будущем кредитного напряжения внутри страны, повышение платежеспособности Германии по отношению к другим странам, достижения устойчивости всего народного хозяйства в целом и в том числе ликвидности банков.
После обсуждения выдвинутых анкетой проблем, в июне 1909 г. был принят закон, согласно которому банкноты Рейхсбанка с 1 января 1910 г. объявлялись законным платежным средством, свободный от обложения контингент денежной эмиссии был повышен до 550 млн. марок (а для исчисления налога в конце каждого квартала в сумме 750 млн. марок).
Был введен целый ряд других мероприятий как в отношении Рейхсбанка, так и других банков, для достижения поставленных выше общих целей. Несомненно, этот закон сыграл положительную роль для развития германского капитализма, но он, конечно, ни в коей мере не мог привести к достижению устойчивости германского капитализма, к которой стремилось германское правительство.
Рейхсбанк, в отличие от Английского банка, является не только «банком банков», но также и просто банком, ибо он широко связан о торгово-промышленной клиентурой. Ввиду более эластичной системой покрытия банкнот, банкнотная эмиссия Рейхсбанка, в 1910 г. не достигавшая 1,5 млрд. марок, к концу 1911 г. превысила 2,25 млрд.. марок. Вместе с тем процент покрытия банкнот золотом все время менялся, составляя в конце 1891 г. - 53,4%а 1901 г, - 43,1% в конце 1911 г. - 32,3%.
Дисконтная политика Рейхсбанка (1897-1908)
В целях охраны своего золотого запаса, Рейхсбанк практиковал активную дисконтную политику: с 1897 г. по 1908 г. Рейхсбанк изменял свою учетную ставку 42 раза (в то время как Французский банк за тот же период только 8 раз), а в 1907 г. поднял ставку до 7 процентов. Частые изменения учетной ставки болезненно отражались на торговле и промышленности и поэтому вызывали нарекания капиталистических кругов. Свою дисконтную политику Рейхсбанк дополняет также и мероприятиями девизной политики.
Рейхсбанк во времена Веймарской республики (1918-1933)
Веймарская республика - принятое в историографии наименование Германии в 1919—1933 годах, названное по созданной в Веймаре Национальным учредительным собранием федеральной республиканской системе государственного управления и закреплённой принятой там же 31 июля 1919 года новой демократической конституции.
Официально государство продолжало именоваться «Германское государство» (нем. Deutsches Reich), как и во времена Германской империи (среди переводов слова «рейх» (Reich) есть и «государство», и «империя»). В этот период проводились реформы управления банка, валюты и в результате экономическая стабилизация.
Действия Рейхсбанка в период нфляции (1918-1923)
Инфляция сначала нарастала медленно. В 1914 г. наблюдался небольшой рост индекса цен, ко второму полугодию 1922 г. началась гиперинфляция: в июле индекс цен составил 101%. В июле 1923 рост цен приобрел лавинообразный характер и достиг 75 миллиард.15 ноября 1923 г..
Тогда была выпущена купюра достоинством в 100 триллионов марок и станки Рейхсбанка печатали по 74 квадрильона в неделю. Вместо того, чтобы остановить это сумасшествие, Рейхсбанк продолжал печатать все больше денег, утверждая, что это сохраняет занятость и обещает населению облегчение в ближайшем будущем, которое всегда «вот-вот наступит». Назревала атмосфера общественного хаоса.
Рейхсбанк переходит на бумажную политику (1913)
К началу войны большая часть мира отказалась от золотого стандарта и перешла на бумажную валюту. Золото изымалось из обращения и накапливалось в больших количествах в подвалах нескольких национальных банков, в основном, американских: с августа 1913 г. по август 1919 золотой запас в США увеличился на 65 процентов.
Что же касается Германии, огромные тиражи облигаций продавались под призывы к массовому патриотизму и финансовой поддержке войны. Личные сбережения превращались в бумажные обязательства государства, поскольку Рейхсбанк прекратил погашение своих облигаций в форме золота.
Были учреждены ссудные банки, которые бесконтрольно печатали деньги и банки выдавали безудержные кредиты под военные облигации. Наиболее губительной мерой оказалось в будущем разрешение Рейхсбанку включить трехмесячные казначейские билеты в свое валютное обеспечение.
Первая мировая война, накапливание золота Рейхсбанком (1914-1917)
Перед войной Рейхсбанк усиленно накапливал золотой запас, который к июлю 1914 г. достиг 1,35 млрд. марок, в то время как банкнотная эмиссия - 1,89 млрд.. марок: таким образом к моменту войны банкноты Рейхсбанка более, чем на 70 процентов были покрыты золотом.
Новая валютная система Рейхсбанка, переход на «рентенмарки» (1923)
В критический момент полномочия в сфере денежной политики были отняты у Рейхсбанка, путем государственного переворота, фактически совершенного канцлером Густавом Штреземаном. Все займы правительству были отменены. Монетарная политика была децентрализована. Государство было жестко отделено от экономики.
Выдающимся независимым экономистом-диссидентом была организована параллельна банковская структура. Он предложил новую валютную систему, первоначально обеспеченную ржаным хлебом, как наиболее востребованной ценностью того времени, а затем - золотом, поскольку его оборот был вновь разрешен.
Эти обеспеченные золотом банкноты, так называемые «рентенмарками», гарантировались закладными на земельные наделы и облигациями немецкой промышленности в количестве 3 млрд. золотых марок.
На самом деле, золотых резервов практически не было. Однако, не поддающийся вычислению социальный и психологический эффект объявления о возврате к валюте с золотым паритетом в соотношении один к одному, немедленно привел к снижению напряженности в обществе и последовавшей за ним быстрой экономической стабилизации.
Реформы Рейхсбанка (1922)
В соответствии с требованиями держав Антанты с 26 мая 1922 г. Рейхсканцлер лишался права руководства Рейхсбанком, единственным органом управления становилось Правление. Империя сохраняла за собой лишь надзорные функции.
Согласно Плану Дауэса с 30 августа 1924 г.. Рейхсбанк становился независимым от Правительства учреждением. Выборы президента Рейхсбанка осуществлялись Генеральным советом, состоящим из 14 членов. При этом 7 членов Генерального совета были представителями Великобритании, Франции, Италии, США, Бельгии, Голландии и Швейцарии.
Иностранные члены совета не могли быть членами правительства или государственными служащими. На эти посты назначались лишь признанные эксперты мира финансов. Из числа членов Генерального совета избирался Комиссар по вопросам выпуска, который занимался регулированием обеспечения денежных средств, находящихся в обращении.
В функции Рейхспрезидента входило лишь утверждение кандидатуры Президента Рейхсбанка. В 1924 г. в качестве нового платёжного средства была введена Рейхсмарка. В 1929 г. 1003340 акций Рейхсбанка принадлежало 10016 жителям Веймарской республики, ещё 223148 акций находилось в собственности 1288 иностранцев.
Рост денежного баланса Рейхсбанка (1924)
К моменту проведения денежной реформы актив и пассив Рейхсбанка, будучи выражены в золоте, составляли ничтожную сумму. Но с получением иностранных займов, проведением денежной реформы, ростом эмиссии банкнот и накоплением золотого запаса, баланс Рейхсбанка стал быстро расти.
Золотой запас Рейхсбанка на столько велик, что превышает контингент покрытия (40%) и таким образом эмиссия свободна от обложения.
На то же число сумма эмиссии 4 частных «нотных банков» составляла:
С вышеприведенных данных ясно, что в сравнении с 4 337 млн. марок эмиссии Рейхсбанка нельзя говорить о более или менее заметной роли эмиссии ценных бумаг остальных четырех банкнотно-эмиссионных банков, сумма выпуска которых не составляет даже 1/23 эмиссии ценных бумаг Рейхсбанка.
Рейхсбанк в период правления Третьего Рейха (1933-1945)
Через Рейхсбанк и его дочерние институты происходило ограбление захваченных фашистами стран. Отделения Рейхсбанка выпускали в обращение на этих территориях так называемые оккупационные марки, фактически не имевшие никакого материального обеспечения.
Долги Рейхсбанка в период правления Третьего Рейха (1933-1939)
Любопытно проследить за тем, как нацисты пришли к идее ограбить сперва своих граждан, а потом и жителей оккупированных ими стран. В первые годы после прихода Гитлера к власти Германия пережила экономическое чудо, творцом которого был президент Рейхсбанка и министр экономики Ялмар Шахт.
Германская экономика бурно росла, несмотря на то, что львиную долю бюджета поглощали военные расходы. Гитлер не чурался брать взаймы у американских и английских банкиров. За счет этих займов внешний долг Третьего рейха с 1933 по 1939 г. вырос с 8 до 47 миллиард рейхсмарок. При этом США и Великобритания закрывали глаза на отказ Гитлера платить репарации по Версальскому мирному договору, а западные власти народа не реагировали на набиравший силу в Германии антисемитизм.
Дефицит стратегического сырья, отсутствие денежного запаса в Рейхсбанке (1940)
Но у Германии была ахиллесова пята - дефицит стратегического сырья, без которого германская военная индустрия не могла функционировать, а армия - воевать. Немцам остро не хватало железа, нефти, каучука и других минералов. Их приходилось покупать за валюту и золото, а их у Германии не было.
Еврейский вопрос как средство пополнения золотого запаса Рейхсбанка (1941)
В итоге золотовалютные резервы рейха истощились до предела. Но как в таком случае воевать?! Эта проблема породила два решения. Во-первых, доктрину блицкрига - молниеносной войны, потому что длительную войну Германия вести не могла. А во-вторых, идею финансирования войны за счет ограбления европейских народов и стран. Первыми под раздачу попали немецкие евреи. Началось их тотальное разграбление.
Сперва евреев заставляли «продать» культурные ценности и золотые украшения, а потом уже просто происходил отбор имущества. Те евреи, которые принимали решение уехать из Германии, платили так называемый налог на бегство - он составлял 97% от всего имущества. Фактически евреи уходили из страны с личными вещами и мизерной наличностью, все движимое и недвижимое имущество евреев переходило в собственность рейха.
Когда в январе 1942 г. начался процесс «окончательного решения еврейского вопроса», европейских евреев начали просто уничтожать в фабриках смерти, а их имущество изымать с целью продажи. Нацисты отбирали у узников концлагерей обручальные кольца, изделия из драгоценных металлов и камней, а у убитых и умерших от болезней вырывались золотые зубы и пломбы.
Огромное количество добытого таким страшным способом золота депонировалось в Рейхсбанке на секретный счёт СС, открытый на имя «Макс Хайлигер», о чем знали только несколько высших руководителей Третьего рейха. Подвалы рейхсбанка были забиты доверху этой жуткой добычей.
Грабёж захваченных стран с целью пополнения золотого запаса Рейхсбанка (1942-1944)
Пока шла Вторая Мировая война, во всех покорённых странах гитлеровцы собирали дань с оккупированного населения: забирались произведения искусства, драгоценные камни, золотые изделия. Значительная часть добытого таким путём золота отправлялась в Швейцарию для обмена на швейцарские франки.
По мере оккупации разных стран нацисты принялись грабить и другие народы. Тотально грабилось все государственное и частное имущество. За время войны через германские банки прошло не менее 920 т золота - в 61 раз больше того, что имела Германия накануне аншлюса Австрии в марте 1938 г. Это не считая всего остального. Награбленные ценности нацисты продавали в нейтральных странах, а на вырученную валюту закупали промышленное сырье и продовольствие..
Когда в 1942 г. о круговороте награбленных в Европе сокровищ узнали западные союзники, то США направили в Берн особую миссию, которую возглавил Аллен Даллес. Она всем известна по фильму «Семнадцать мгновений весны». Главной задачей миссии было выяснение тайных финансовых связей между Швейцарией и Германией. Аналогичные миссии были направлены в другие страны.
К концу войны западные союзники имели довольно четкое представление о происходившем перемещении сокровищ, которые немцы в конце войны начали прятать по тайникам. В нейтральных странах осело около 600 т золота и масса других ценностей. Многое осело в Америке. А из найденного золота и ликвидных финансовых активов США, Великобритания и Франция сформировали в 1946 г. Тройственную комиссию по золоту и золотой залоговый пул, за счет которого профинансировали план Маршалла.
Структура Рейхсбанка
Рейхсбанк занял ведущее место в эмиссионной деятельности. Эмиссионное право первоначально имели еще 32 банка, причем Рейхсбанк имел право эмиссии ценных бумаг 250 миллионов марок, а частные эмиссионные банки 135 миллионов. Учреждение новых частных эмиссионных банков запрещалось. Выданные частными банками банкноты погашались в Рейхсбанке (клиринговый центр). При погашении бралась 5-процентная пошлина. К 1889 г. 19 банков отказались от эмиссионного права.
К 1906 г. осталось только 4 эмиссионных банка - Badische Bank, Bayerishe Notenbank, Sachsishe Bank zu Drezden, Wurttenbergishe Notenbank. Указанные банки были лишены эмиссионного права в 1935г.
Также в состав германской кредитной системы входят местные государственные и общественные банки, сберегательные кассы и так называемые «жиро-центры», общественные организации поземельного кредита и, наконец, акционерные ипотечные банки.
Управление Рейхсбанком
Руководство Рейхсбанком с небольшими изменениями осуществлялось до 1924 г. рейхсканцлером, президентом Рейхсбанка и правлением. Канцлер был также председателем кураториума (наблюдательного органа), члены которою назначались частично кайзером, а частично бундесратом. В 1924 г. был принят новый банковский закон, согласно которому Рейхсбанк был объявлен независимым от германского правительства.
При Рейхсбанке был создан Генеральный совет, состоявший наполовину из иностранных представителей, а также была учреждена должность комиссара по наблюдению за эмиссией банкнот.
В 1933 г. Генеральный совет был упразднен, а право назначить президента и членов правления перешло к фюреру и рейхсканцлеру. Закон о кредитной системе (от 5 декабря 1934 г.) предоставил Рейхсбанку исключительные права по отношению ко всей кредитной системе.
Рейхсбанк осуществлял правительственный надзор над частными кредитными учреждениями, он являлся монопольным расчетным центром других банкой и сберкасс, которые были обязаны держать у него на текущем счете свои кассовые резервы. На Рейхсбанк была возложена задача мобилизации всех финансовых ресурсов для подготовки войны. В 1939 г. был издан специальный закон о Рейхсбанке, полностью подчинивший его фюреру и рейхсканцлеру.
На базе филиалов Рейхсбанка создаются Центральные банки земель (1946-1948)
В Германии на базе филиалов Рейхсбанка в пределах каждой из 11 земель был создан Центральный банк земель.
Послевоенная Германия была разделена на четыре оккупационные зоны (американскую, английскую, французскую и советскую). В 1945 г. в советской зоне все отделения Рейхсбанка были закрыты. В остальных оккупационных зонах в пределах каждой земли на базе филиалов Рейхсбанка был создан свой центральный банк.
Капиталы образованных таким образом 11 центральных банков состояли из взносов коммерческих и прочих банков и функционировали на принципах Федеральной резервной системы США. 1 марта 1948 г. все банки земель создали Банк немецких земель (БНЗ). Тем самым сформировались два уровня кредитной системы Германии: банк немецких земель и центральные банки земель.
Капитал банка немецких земель в 100 млн. марок состоял из взносов земельных центральных банков. БНЗ осуществлял операции только с центральными банками земель, правительством и иностранными эмиссионными банками. БНЗ устанавливал учётные ставки, определял минимальные резервы центральных банков земель, регулировал их платежные отношения, проводил операции на открытом рынке, использовал монопольное право эмиссии банкнот.
Центральной задачей банка была денежная политика в американской и британской зонах Германии. 1 ноября 1948 французская зона присоединилась к центральному банку. До 1951 банк подчинялся союзникам. После этого он стал независимым и не подчинялся указаниям правительства ФРГ.
По закону 1957 г. БНЗ слился с центральными банками земель и Центральным западноберлинским банком в единый центральный банк - Немецкий федеральный банк.
Основание Бундесбанка (1957-1990)
Путём слияния Банка немецких земель с центральными банками земель создан ЦБ ФРГ.
Немецкий «Основной закон» (конституция), который вступил в силу 23 мая 1949, поместил обязательство на немецкий федеральный законодательный орган, чтобы основать федеральный банк, ответственный за проблему банкнот и валюты.
Законодательный орган выполнил это обязательство, приняв закон Центрального банка Германии (BBankG) от 26 июля 1957, который отменил двухуровневую структуру системы Центрального банка. Центральные банки земель не были теперь больше независимыми эмиссионными банками , но стали региональным главным офисом Центрального банка ФРГ.
Совет Центрального банка остался высшим советом Центрального банка Германии. Теперь он состоял из президентов Центральных банков земель и совета директоров, базируемого во Франкфурте. Совет Центрального банка выбрал валюту и кредитную политику и установил правила для управления. Как центральный исполнительный орган Центрального банка Германии, Управление (директорат) отвечало за исполнение решений Совета Центрального банка.
Центральные банки земель, соответственно Закону ответственны за деловые отношения с институтами кредита и органами государственной власти. Центральные банки земель также управляли вспомогательными органами, теперь называемых филиалами. Полное управление каждым центральным банком Земли было в руках его исполнительного совета, который как правило состоял из президента и вице-президента банка.
Изменение Закона о Бундесбанке (1990-1993)
В связи с Падением Берлинской стены Федеративная Республика Германия и Германская Демократическая Республика подписали соглашение 18 мая 1990, которое создало экономическое, социальное и союз валюты между двумя немецкими странами; это вступило в силу 1 июля 1990 и сделало Немецкую марку единственным законным средством платежа в обоих немецких государствах.
Центробанк ФРГ был сделан ответственным за деньги и валютную политику в пределах всего союза валюты. «Временное Тело администрации» было настроено в целях осуществления договоренности, и это тело продолжало работать вне официальной даты воссоединения до 31 октября 1990.
Закон о Немецком федеральном банке был исправлен, чтобы приспособить организационную структуру Центробанка Германии, чтобы лучше соответствовать измененным обстоятельствам после немецкого воссоединения, и в то же время оптимизировать организацию. Одиннадцать центральных банков земель и Временного Административного органа были заменены девятью центральными банками подобного экономического размера.
Центральный банк Германии входит в Европейскую систему ЦБ (1993-2001)
В соответствии с условиями Маастрихтского договора, то есть Договор о Европейском союзе, союз создавался на базе Европейского экономического сообщества, которое по условиям договора переименовывалось в Европейское сообщество. Последствием было принято решение о введении евро как европейской валюты и создании Европейской системы Центральных банков (ЕСЦБ).
Центральный банк Германии сейчас (2001 - наше время)
В 2001 ЕЦБ принял полный контроль над валютой. Функции по выпуска евро переданы Европейскому центральному банку. Закон о Центробанке Германии был в последний раз исправлен в 2002 г. 7-м Законом. Исправленный Закон о Центробанке Германии от 30 апреля 2002 г. дал Центральному банку Германии его текущую структуру.
История валюты Центрального банка Германии и ее реформы
Валюта Центрального банка ФРГ менялась, из-за смены правительства, военного времени, инфляции, реформ, разьединения страны.
Переход на бумажную валюту (1873-1948)
В 1873 была введена первая валюта, известная как золотая марка.
К началу войны большая часть мира отказалась от золотого стандарта и перешла на бумажную валюту.
Таким образом стала известной как бумажная марка, из за высокой инфляции валюта стала исключительно составленной из бумажных денег. С 15 ноября 1923 Марка была заменена рентенмаркой (RM). А в 1924 г. ввели рейхсмарку (RM) .
Ранняя военная оккупация (1946)
В течение первых двух лет занятия, оккупирующие державы Франции, Соединенного Королевства, Соединенных Штатов и Советского Союза не смогли успешно договориться о возможной реформе валюты в Германии.
Из-за напряжений между Союзниками каждой зоной управляли независимо в отношении денежных вопросов. Американской политикой занятия управляла директива JCS 1067 (в действительности до июля 1947), который запретил американскому военному губернатору «делать любые шаги, чтобы усилить немецкую финансовую структуру». Как следствие отдельная денежная реформа в американской зоне не была возможна. Каждый из Союзников напечатал свою собственную валюту.
Реформа валюты июня (1948)
Валюта Германии была официально введена в воскресенье, 20 июня 1948 Людвигом Эрхардом. Рейхсмарка и Рентенмарка были обменены на новую валюту по курсу 1 валюты Германии = RM 1 для существенной валюты, такой как заработная плата, оплата арендных плат и т.д., и 1 национальной валюты Германии = RM 10 для остатка в частных небанковских кредитных балансах, с наполовину замороженным.
Введение новой валюты было предназначено, чтобы защитить западную Германию от второй волны гиперинфляции и остановить необузданный бартер и торговлю черным рынком (где американские сигареты действовали как валюта). Хотя новая валюта была первоначально распределена только в трех западных оккупационных зонах за пределами Берлина, движение возмутило Советские власти, которые расценили его как угрозу.
Они вскоре перекрыли все дороги и железнодорожные пути между тремя западными зонами и Западным Берлином, начиная Берлинскую Блокаду. В ответ США и Великобритания начали воздушную перевозку еды и угля и распределили новую валюту в Западном Берлине также.
Экономика реформы валюты (1948)
Цены и зарплаты были урегулированы. Это означало, что люди накопили большие бумажные активы, и что официальные цены и заработная плата не отражали действительность, поскольку черный рынок доминировал над экономикой, и больше чем половина всех сделок были место неофициальными.
Реформа заменила старые деньги новой Немецкой маркой по курсу одного нового за десять старых. Это истребило 90% правительства и частного долга, а также частных сбережений. Цены были освобождены от контроля, и профсоюзы согласились принять 15-процентное повышение заработной платы, несмотря на 25-процентное повышение цен. В результате прибыль и доход от экспорта взлетели и были вложены назад в экономику.
Реформы валюты по плану Маршала приравнивались 1,4 миллиардам долларов, входящих из Соединенных Штатов, которые прежде всего использовались для инвестиций. Кроме того, План Маршалла вынудил немецкие компании, а также всех в Западной Европе, модернизировать их практику деловых отношений и принять во внимание более широкий рынок.
Финансирование Плана Маршалла преодолело узкие места в растущей экономике, вызванной, оставшимися средствами управления (которые были удалены в 1949), и открыл значительно расширенный рынок для немецкого экспорта. Вскоре товары народного потребления появились в магазинах, где они могли быть проданы по высокой цене.
Доступность потребительских товаров большинством историков отмечалась как большой успех. Тогдашнее восприятие отличалось: цены были так высоки, что обычные люди не могли позволить себе делать покупки на установленную законом зарплату.
Поэтому летом 1948 г. гигантская волна забастовок и демонстраций в Западной Германии, приводит к инциденту в Штутгарте, где забастовщики были встречены американскими танками. Только после того, как замораживание зарплаты было оставлено, Дойчмарка и свободно располагающиеся цены были приняты населением.
Союз валюты с Сааром (1957)
Население в Саарском Протекторате отклонило на референдуме предложение превратить его в «европейскую территорию». Несмотря на французский предварительный референдум утверждает, что голосование «нет» означало бы, что Саар останется французским протекторатом, это фактически привело к объединению Саара в Федеративную Республику Германия 1 января 1957.
Новое немецкое государство-член Саара поддержало свою валюту, Саарский франк, который был в союзе валюты по номиналу с французским швейцарской валютой. 9 июля 1959 Немецкая марка заменила Саарский швейцарский франк в отношении 100 валют Швейцарии = 0,8507 немецкой национальной валюты.
Уже в 1958 г. немецкая валюта считалась одной из самых стабильных валют мира. А вскоре Германия получила статус кредитоспособной страны. Кроме того, официальная валюта Германии являлась для соседних стран неофициальной резервной валютой; наряду с гос. валютой граждане хранили свои накопления в том числе и в немецких марках.
Немецкая марка - символ свободы (1990)
Прошло время и марка сильно потеряла в своей стоимости: в 1990 г. она имела только 27% от своей покупательной способности 1949 г.. Следует заметить, что к тому времени многое изменилось в мире, и валюты других стран также претерпели кризисы и инфляции. Поэтому, несмотря ни на что D-Mark всё ещё оставалась стабильной и уважаемой не только на мировом рынке, но и среди своих бюргеров.
Кроме того, граждане ГДР тоже мечтали о приходе марки "Kommt die D-Mark, bleiben wir, kommt sie nicht, geh'n wir zu ihr!" (“Если придёт немецкая марка, мы останемся; если она не придёт, то мы пойдём к ней!”) - эти лозунги были написаны на транспарантах митингующих в ГДР весной 1990 г..
Единая валюта между ФРГ и ГДР являлась найпервейшим требованием, ещё даже до переговоров о воссоединении Германии. Учитывая непрекращающиеся потоки эмигрантов, участники переговоров вынуждены были поторопиться. 1 июля 1990 г. немецкая официальная валюта стала единственной платёжеспособной валютой в ГДР.
Прощание с немецкой маркой (1997)
Приблизительно в то же время, когда произошло воссоединение Германии, было решено образовать Европейский Экономический Союз, а в его рамках облегчить экономические и торговые отношения. Для этого решено ввести единую стабильную валюту между всеми странами-участницами.
В июне 1997 г. 15 глав государств и правительств, в том числе и по настоянию Германии, заключили пакт стабильности для евро. Среди прочих условий в нём было указано, что долг страны, даже если она уже является участницей ЕЭС, не должен составлять более 3 % от ВВП.
1 Января 2002 г. в Люксембурге, Финляндии, Ирландии, Бельгии, Голландии, Австрии, Франции, Италии, Испании, Португалии, Греции и, конечно же, в Германии была введена единая валюта - eвро (Euro). Обменный курс для немецкой валюты составил на тот момент 1,95583 DM = 1 EUR.
Уход валюты DEM с валютного рынка страны был морально не простым для многих немцев: для них именно любимая Дойчмарка являлась символом процветания и гарантом безопасности.
Но два с половиной года спустя после введения евро, в ходе опроса выяснилась, что народ уже попривык: 60% опрошенных были позитивно настроены к новой валюте, считая её особенно удобной в поездках в соседние государства: во Францию, Испанию, Италию, Австрию или Бельгию. И только старые немцы скептически отнеслись к новичку, то ли в шутку, а то ли всерьёз прозвав его про себя “Teuro” (прим.: игра слов. По немецки “евро” произносится как “ойро”, а слово “teuer” означает дорогой).
Деятельность Центрального банка Германии
До создания Европейского валютного союза и образования Европейской системы Центральных банков, ЦБ ФРГ выполнял следующие важные народнохозяйственные функции:
- эмиссионный центр страны. Эмиссионная монополия. ЦБ ФРГ в соответствии с законом «О федеральном банке» обладает исключительным правом выпускать банкноты немецких марок, которые являются единственным неограниченным средством платежа в Германии. Их объем в конце июля 1997 г. составил 246,6 млрд. марок;
- валютный центр страны. Управляющий валютными резервами. Центральный банк ФРГ единственный в стране держит валютные резервы и управляет ими. Однако кризисы Бреттон-Вудской валютной системы и Европейского механизма обменных курсов в 1992 - 1993 г.г. показали, что продолжительные рыночные тенденции нельзя подавить посредством интервенций эмиссионных банков на валютном рынке;
- стабильность валюты. Стабильных валютных курсов можно достичь только в долгосрочном периоде, ликвидировав дисбаланс в мировому хозяйству. С этим связано интенсивное координирование экономической и валютной политик семи ведущих промышленных стран мира. К концу июля 1997 г. объем золотовалютных резервов Германии составил 114,1 млрд. марок, в том числе золото - 13,7 миллиард. марок;
- «кассир правительства». Центробанк Германии проводит через текущие счета правительства исполнение федерального бюджета;
- банк государства. Банк государства (фискальный агент федерального правительства). Национальный банк Германии выполняет роль «домашнего банка»федерации (и ограниченно - земель). Поэтому с учетом исторического опыта, и в связи с запретом Европейского монетарного союза, эмиссионным банкам предоставлять кредиты правительствам, эта область деятельности Центрального банка Германии была ограничена. Это способствует сохранению монетарной независимости федерального банка;
- операции с ценными бумагами. Центробанк ФРГ помогает правительству получать кредиты, выпуская долговые обязательства в виде облигаций и казначейских векселей, либо дает согласие на эмиссию государственных ценных бумаг и помогает продать их, проводя торги и размещая беспроцентные казначейские векселя. Приобретать такие бумаги федеральному банку разрешено только для регулирования денежной массы на открытом рынке.
- надзор над всей банковской системой страны. Центробанк Германии обеспечивает эффективность работы всей банковской системы. Немецкие банки держат в Бунденсбанке минимальные резервы в размере определенного процента от своих средне- и краткосрочных обязательств. Национальный банк Германии предоставляет кредитным институтам и государственным учреждениям банковские услуги, а также осуществляет надзор за кредитными институтами;
- расчетный центр страны. В 1996 г. объем безналичных расчетов, проведенных Центробанком ФРГ, составил 195 931 млрд. марок.
К основным инструментам контроля относятся лицензирование, законодательные акты, право сотрудников надзорных органов в любой момент запрашивать у кредитных учреждений информацию и осуществлять проверки, а также прибегать к различным санкциям. На конец августа 1997 г. на счетах Национального банка Германии хранилось 43,4 млрд. марок кредитных учреждений ФРГ, 12,3 млрд. марок иностранных банков. Было предоставлено кредитов на 154,5 млрд.. и 0,9 миллиард. марок соответственно.
Инструменты регулирования Центрального банка Германии
Для реализации функций Центрального банка ФРГ используются следующие и инструменты регулирования:
- учетная, или дисконтная политика. С целью стимулирования инвестиций ЦБ Германии проводит политику «дешевых денег», т.е. низких процентных ставок. Так, в 1996 г. учетная ставка Бундесбанка была на уровне 2,5 процента (ломбардная - 4,5 процента), в то время как в США она составляла 5 процентов, а в Великобритании - 7 процентов. Однако низкие процентные ставки сдерживают приток иностранного капитала, что снижает активность платежного баланса страны;
- политика на открытом рынке. Операции с государственными ценными бумагами. Так, 3 сентября 1997 г. Центробанк ФРГ из предложенных кредитными учреждениями к продаже государственных ценных бумаг скупил их на сумму 73 902 млн. марок, что составило 24,6 процентов;
- политика минимальных, или обязательных, резервов. К концу июля 1997 г. все кредитные учреждения ФРГ обязаны были хранить на беспроцентных счетах в Центробанке ФРГ 39 826 млн. марок, в том числе коммерческие банки 11 078 млн. марок;
- разработка политики собственных операций на открытом и кредитном рынках;
- установление дисконтных и процентных ставок по собственным операциям;
- оказание услуг в качестве уполномоченного финансового агента правительств земель и федерального правительства, в данном случае Национальный банк Германии может предоставлять для них льготные наличные ссуды, ограниченные лимитом, указанным в законе. В свою очередь, данные гос.органы обязуются держать свои ликвидные средства в Бундесбанке на жиро-счете.
Кроме Национального банка Германии, контроль функционирования денежно-кредитной системы осуществляет Федеральная банковская служба надзора(ФБСН). ФБСН подчиняется Министерству финансов. Для защиты банков от потерь и для предупреждения чрезмерной задолженности в Германии были созданы совместные организации кредитно-финансовых учреждений. В настоящее время действуют девять самостоятельных обществ, которые объединены в Федеральное общество обеспечения кредитов.
Аудит Центрального банка Германии
Как и все центральные банки, Центробанк ФРГ подвергает свою годовую отчетность аудиту. Отчетность проверяется одним или несколькими аудиторами, назначенными ЦБС по согласованию с Федеральной Счетной палатой. После утверждения в ЦБС отчетность публикуется директоратом.
Заключение аудиторов служит отправной точкой для аудита, который проводит Федеральная счетная палата. Ежегодная отчетность банка с комментариями Федеральной Счетной палаты направляется министру финансов, но от него не требуется ни контроля над ней, ни ее утверждения.
Деятельность Федерального банка постоянно контролируется органами власти. В этой связи Совет центральных банков с согласия Федерального правительства назначает аудиторские проверки годового отчета Центробанка Германии.
Опираясь на отчет, Федеральная счетная палата проводит ревизию банка и выносит заключение, которое передается федеральному Минфину. Так как Бундесбанк выступает в качестве составляющей части Европейского центрального банка, то он отчитывается перед ним о проводимой политике, всех сферах своей деятельности.
Надзор Центрального банка Германии
Федеральное ведомство по надзору за банковским делом в Берлине осуществляет государственный надзор за всеми кредитными организациями. Цель банковского надзора состоит в обеспечении эффективности и стабильности работы банка. Банковский надзор непосредственно не вмешивается в сделки, проводимых банками, но устанавливает нормативно-правовую базу.
Ведомство является самостоятельным федеральным верховным органом, который подчиняется указаниям и служебному надзору федерального министра финансов. Президент ведомства назначается федеральным Президентом по предложению федерального правительства, которое должно предварительно выслушать и мнение представителя Дойче Бундесбанка.
Деятельность Центрального банка Германии в Евросоюзе
В настоящее время, в связи с образованием Европейской системы национальных банков, Центральный банк Германии является организацией, претворяющей в жизнь политику Европейского Центрального банка. ЕЦБ является единым эмиссионным центром для стран Евро союза, входящих в зону евро, а также определяет денежно-кредитную политику стран региона.
Основной задачей Центральный банк Германии является обеспечение стабильности цен и банковская организация платежного оборота внутри страны и с заграницей.
Как компонент Европейской системы центральных банков первейшей задачей Национального банка Германии является способствование установления и поддержания стабильности евро. Это осуществляется в первую очередь посредством членства Центрального банка Германии в органах управления ЕЦБ, а во вторую - через сотрудничество в части подготовки, выполнения и разъяснения монетарной политики населению.
Решения, касающиеся монетарной политики, выполняются с учетом индивидуальных особенностей национальных центральных банков стран - членов союза. В Германии, например, кредитные институты рефинансируются, как и прежде, через отделения Немецкого федерального банка.
Каждая кредитная организация продолжает иметь счет в Земельном отделении Центрального банка ФРГ, и через него имеет основные доступы к Европейской обширной платежной системе TARGET. Таким образом, ЦБ Германии сохраняет свою ответственность в сфере безналичных и наличных платежей.
ЦБ ФРГ обеспечивает конкурентную и открытую деятельность для различных категорий кредитных институтов. Он предлагает свои услуги посредством 134 отделений, 7 компьютерных центров и двух видов платежных систем. Для легкого проведения безналичных платежей Национальный банк Германии назначает код каждому банку.
Посредством системы TARGET национальные центральные банки и кредитные институты могут переводить денежные средства от одного участника другому так же быстро и эффективно, как и внутренние платежи через свои национальные системы платежей.
Также Национальный банк Германии выполняет другие задачи, которые не напрямую относятся к его функциям, касающимся монетарной политики: надзор за банками, функция как фискального агента Федерального правительства, статистика и внешние экономические связи.
Структура Центрального банка Германии
Сначала Немецкий федеральный банк состоял из девяти региональных главных офисов в земель, прежних центральных банках земель и 66 отделений (филиалов). С 30 июня 2006 г., у Бундесбанка было в общей сложности 12 474 сотрудника. К концу 2007 число региональных филиалов должно было быть сокращено к 47. Они доступны банкам, государственным органам и денежным транспортным предприятиям для предоставления наличных денег и прояснения кредитного перевода.
Управление Бундесбанка
Руководящими органами Центрального банка Германии являются: Центральный банковский совет и Совет директоров. Центральный банковский совет, высший орган Бундесбанка, возглавляется президентом Центрального банка Германии. Кроме него в Совет входят: вице-президент Немецкого федерального банка (заместитель председателя Совета), 9 президентов Центральных банков земель и другие члены Совета.
Центральный банковский совет
Центральный банковский совет, высший орган Бундесбанка, возглавляется президентом Национального банка Германии. Кроме него в Совет входят: вице-президент Центрального банка Германии (заместитель председателя Совета), 9 президентов Центральных банков земель и другие члены Совета. Совет национального банка определяет денежно-кредитную политику банка.
Федеральный принцип построения Центробанка Германии проявляется в том, что в Совет центральных банков входят как назначаемые центром члены Совета директоров, так и представители регионов, чьи кандидатуры выдвигаются правительствами земель.
Денежно-кредитная политика Центробанка Германии разрабатывается Советом. На заседаниях Совета центральных банков, которые проводятся один раз в две недели, решения принимаются простым большинством голосов.
Функции Центрального банковского совета
Центральный банковский совет отвечает за следующие функции:
- денежно-кредитная и валютная политика Национального банка Германии;
- издает директивы, касающиеся руководства и управления банком;
- разграничивает области компетенции других органов банка, если это не предписано самим законом о Федеральном банке.
Совет директоров Центрального банка Германии
Директорат отвечает за исполнение решений совета резервного банка и члены которого назначаются президентом Федеративной Республики по рекомендации кабинета после консультации последнего с советом Центробанка. Совет директоров - высший исполнительный орган Немецкого федерального банка, ответственный за практическую реализацию решений Совета центральных банков земель.
В состав Совета директоров включает: президент, вице-президент и один дополнительный член правления, назначенный немецким правительством, плюс три дополнительных члена исполнительного совета, назначенного Бундесратом. Все члены исполнительного совета назначены президентом Германии, обычно в течение восьми лет, но по крайней мере в течение пяти лет.
Функции совета директоров
На совет директоров возложены следующие функции:
- операции с государством и его денежными фондами;
- операции с кредитными учреждениями на всей территории страны;
- валютные операции;
- операции на открытом рынке.
Председателем Совета директоров, как и Совета центральных банков, является президент Бундесбанка. Члены Совета директоров назначаются на срок 8 лет президентом Германии по предложению правительства и по представлению Совета центральных банков. Члены Совета директоров по закону не могут быть отозваны до истечения срока их полномочий, что обеспечивает личную независимость и защищенность высшего руководства Национального банка Германии.
Таким образом, Центральный банк Германии является единым банком, располагающим разветвленной сетью территориальных филиалов, обладающих определенной самостоятельностью.
Президенты Центрального банка Германии
Немецкий центральный банк управляется Советом Банка во главе с Президентом, который формирует общую деловую и коммерческую политику банка. Президент Федерального банка отвечает также за связи с Европейским центральным банком, представляет банк в комитетах и рабочих группах ЕЦБ.
Президенты Рейхсбанка
Руководство Рейхсбанком осуществляли рейхсканцлер, президент банка и правление. Согласно принятому в 1924г. закону деятельность Рейхсбанка становится независимым от правительства. Контроль над эмиссией осуществлял специальный комиссар.
Рихард Кох (1890-1908)
Рихард Кох первый Президент в Рейхсбанка.
Рудольф Хавенштайн (1908-1923)
Рудольф Хавенштайн (10 марта 1857 – 20 ноября 1923) был немецким адвокатом и президентом Рейхсбанка (немецкий центральный банк) во время гиперинфляции 1921-1923.
Ялмар Шахт (1923-1930)
Ялмар Хорас Грили Шахт - германский государственный и финансовый деятель, директор Немецкого федерального банка (1916-1923), президент Рейхсбанка (1923-1930, 1933-1939), рейхсминистр экономики (1936-1937), рейхсминистр без портфеля (1937-1942).
Ганс Лютер (1930-1933)
Ганс Лютер - германский государственный деятель, финансист и дипломат, канцлер Германии (1925-1926), президент Рейхсбанка (1930-1933).
Ялмар Шахт (1933-1939)
Один из главных организаторов военной экономики нацистской Германии. В качестве одного из главных военных преступников был привлечён к суду Международного военного трибунала в Нюрнберге. 1 октября 1946 г. был полностью оправда.
Вальтер Функ (1939-1945)
Вальтер Эмануэль Функ - немецкий журналист, нацистский министр экономики, президент Рейхсбанка.
Президенты Центральных банков земель
Банк был основан законом № 60 военной администрации от 1 марта 1948 во Франкфурте-на-Майне. Предшествовали долгие разногласия среди оккупационных властей и основание Центральных земельных банков в американской и французской зоне. В конце концов победила точка зрения Великобритании о создании единого центрального банка и единой денежной политике для Германии. Банк немецких земель этим фактически стал функциональным последователем Рейхсбанка и предшественником Немецкого федерального банка.
Карл Бернард (1948-1957)
Карл Бернард - председатель Совета Центрального банка земель.
Вильгельм Фоке (1948-1957)
Вильгельм Фоке - президент Управления Банка немецких земель, с 01.08.1957 .
Президенты немецкого Бундесбанка
Руководство Центрального банка ФРГ главным управлением осуществляет президент, который подотчётен перед соответствующими профильными департаментами аппарата центрального подчинения. В главных управлениях размещены внешние подразделения аппарата центрального подчинения, такие, как юридический департамент, департамент аудита и департамент информационных технологий.
Карл Блессинг (1958-1969)
Карл Блессинг был немецким банкиром, также президентом немецкого Центрального банка ФРГ с 1958 до 1969.В 1929 он стал помощником президента Рейхбанка Шачта, и в 1934 он был временно назначен в Министерство Экономики Рейха. Он стал членом исполнительного совета Рейхсбанка в 1937, но был уволен в феврале 1939 наряду с другими членами правления из-за критики нацистской экономической политики.
Вскоре после покидания пост президента немецкого Немецкого федерального банка Блессинг умер в Расто, Франция в возрасте 71. Его внук, Мартин Блессинг, является генеральным директором немецкого Commerzbank.
Карл Клэзен (1969-1977)
Карл Клєзен был немецким юристом и президентом Бундесбанка.
Отмар Еммингер (1977-1979)
Был немецким экономистом, президентом немецкого Немецкого федерального банка с 1977 до 1979.
Еммингер начал работать в немецком Национальном банке Германии в октябре 1950. С 1 апреля 1953 до 31 декабря 1969 он был членом правления банка. Кроме того, он служил исполнительным директором Западной Германии в Международном Валютном Фонде с 1953 до 1959. Был вице-президентом банка с 1 января 1970 до 31 мая 1977. Он был назначен президентом банка 1 июня 1977.
В июле 1986 он начал служить советником правительства Филиппин от имени Западной Германии. Тот же самый год он издал свои мемуары.
Карл Отто Пехл (1980-1991)
Карл Отто Пехль был немецким экономистом и президентом Бундесбанка и председателем его Совета Центрального банка с 1980 до 1991.
В течение 1970-х и 1980-х, Пехл был движущей силой немецких усилий получить контроль над необузданной инфляцией Европы и положить структуру для широкого денежного сотрудничества среди промышленно развитых стран. Он упоминается как один из отцов Евро.
Хельмут Шлезингер (1991-1993)
Хельмут Шлезингер является немецким экономистом и бывшим президентом Центробанка Германии.
Доктор философии в экономике в 1951. Он вошел в немецкий Центральный банк в 1952 и вскоре стал начальником отдела. В 1964 он был назначен директором Экономики и Статистики, и стал членом исполнительного совета в 1972.Президент немецкого Центрального банка с 1991 до 1993. Шлезингер был выдающимся почетным преподавателем в немецком университете Административных Наук. Он - член орденов «За заслуги» и Галантности Германии, Италии, Австрии, Венгрии, Швеции и Люксембурга.
Ганс Титмейер (1993-1999)
Ганс Титмейер - немецкий экономист и расцененный как один из передовых экспертов по международным финансовым вопросам. Он был президентом немецкого Центрального банка Германии с 1993 до 1999 и остается одной из самых важных фигур в финансах Европейского союза.
Эрнст Велтеке (1999-2004)
Был президентом немецкого Центробанка Германии с 1999, пока он не ушел в отставку в 2004. В настоящее время он находится на консультативном совете OMFIF, где он регулярно вовлекается во встречи относительно финансовой и денежной системы.
Юрген Штарк (2004) - временный президент
Является немецким экономистом, который был членом Исполнительного совета Европейского центрального банка (ECB) с июня 2006, но объявил в сентябре 2011, что уходит в отставку. В пределах Исполнительного совета он ответственен за Экономику и за Денежный Анализ и часто упоминается как «главный экономист» ЕЦБ.
Аксель А. Вебер (2004-2011)
Аксель Вебер - немецкий экономист, президент совета директоров крупнейшего швейцарского холдинга UBS Group AG, в 2004-2011 г.г. занимавший должность президента Центробанка Германии (Центробанка ФРГ).
Йенс Вайдман ( с 2011 г.)
Йенс Вайдман - президент Центробанка Германии и член правления Европейского центрального банка, консультант канцлера Ангелы Доротеи Меркель.
Работал в Банке Франции и Национальном банке Руанды, а также в МВФ (1997). В 2003 г. работал в Экспертном совете для определения общеэкономического развития Германии. В 2006 г. стал советником немецкого канцлера. В числе его заслуг называют высокие показатели Германии в годы кризиса Еврозоны.
Текущий Исполнительный орган Немецкого Бундесбанка
Совет Национального банка Германии - Исполнительный орган. Согласно действующим постановлениям, это включает президента, Вице-президента и шесть других участников.
Йенс Вайдман (президент)
Президент Немецкого федерального банка, отвечает за область связи, права, экономики и исследований.
Клодия Бач (вице-президент)
Вице-президент Немецкого федерального банка несет ответственность за областях финансовой стабильности, пересмотр и статистики.
Рудольф Бехмлер
Член Правления Дойче Центрального банка Германии, ответственный за областях наличными, экономическое образование, университеты и Техническое сотрудничество Центрального банка, платежных и расчетных систем.
Андреас Домбрет
Член Правления Центробанка ФРГ,в настоящее время ответственный в области банковского и финансового надзора, контроля рисков, а также представительств и представителей.
Йоахим Нагель
Член Правления Дойче Центрального банка ФРГ, в настоящее время ответствечает за область, контроля, бухгалтерского учета и организации, информационных технологий и рынков.
Карл-Людвиг Тиле
Член Правления Дойче Бундесбанка, ответственнен за область денег, экономическое образование, университет и Технический центр банка, сотрудничество, платежные и расчетные системы.
Взаимодействие Бундесбанка и федерального правительства
Законодательство Германии предоставляет Национальному банку Германии высокую степень независимости в процессе выполнения им своих основных задач. В частности, до 1999 г. Закон о Центробанке Германии предусматривал поддержку Центральным банком Германии общего курса экономической политики федерального правительства, однако только в той мере, в какой эта поддержка не противоречила основной цели сохранения стабильности национальной валюты.
В отношениях Бундесбанка с федеральным правительством предусмотрено сотрудничество и взаимные консультации: Центральный банк ФРГ должен давать советы правительству по основным вопросам денежно-кредитной политики и предоставлять по просьбе правительства необходимую информацию.
Федеральное правительство, в свою очередь, обязано приглашать президента и вице-президента Центрального банка Германии на все свои заседания, где обсуждаются вопросы, затрагивающие денежно-кредитную политику (например, финансирование федерального бюджета).
С другой стороны, министры или их представители имеют право присутствовать на заседаниях Центрального банковского совета. Они могут вносить предложения, но не имеют права голоса. Однако они могут задержать на две недели исполнение любого решения Совета. Но на практике правительство никогда официально не использовало свое право.
Высокая степень независимости Центробанка ФРГ характеризуется и предоставленным ему правом устанавливать свои расходы самостоятельно, без надзора со стороны федерального правительства. Бюджет Немецкого федерального банка подлежит контролю со стороны Федеральной Счетной палаты.
Законом о Центральном банке ФРГ ему разрешено выдавать правительству Германии краткосрочные кредиты общей суммой не свыше 6 миллиард марок. Кредиты также могут выдаваться специальным фондам федерального правительства (Федеральной железной дороге, Федеральной почте, Компенсационному фонду, Европейской программе реконструкции), но ограничены максимальной суммой от 50 до 600 млн марок.
Кредиты, предоставляемые правительствам земель, могут быть выданы из расчета не более 40 марок на душу населения (для Берлина, Гамбурга и Бремена - 80 марок). Вместе с тем Центральный банк Германии не обязан предоставлять кредиты в перечисленных размерах.
Закон о Центробанке ФРГ запрещает ему покупать напрямую облигации, выпущенные вышеназванными государственными ведомствами. Однако с целью регулирования денежного рынка Национальный банк Германии может покупать облигации на вторичном рынке, прежде всего для воздействия на уровень банковской ликвидности и процентных ставок.
1 января 1999 г. Центральный банк Германии передал свои полномочия в денежно-кредитной сфере Европейскому центральному банку (ЕЦБ). С этого момента ЦБ ФРГ, как и другие эмиссионные банки стран ЕС, отошел на второй план в Европейской системе центральных банков (ЕСЦБ) и подчиняется указаниям и директивам Европейского центрального банка (ЕЦБ), к которому перешли полномочия по принятию решений в области денежно-кредитной и валютной политики.
Бундесбанк потерял право на проведение самостоятельной учетной и кредитной политики, политики на открытом рынке и политики минимального резервирования. Управление этими инструментами передано совету ЕЦБ, в который вошел и президент Центрального банка Германии. Эта потеря власти особенно болезненна, поскольку Бундесбанк является не только главным проводником денежной политики в Германии, но и фактически ведущим Центральным банком ЕС. Задачей Бундесбанка стала реализация решений ЕЦБ в Германии.
Бундесбанк обеспечивает техническое, финансовое и консультативное сотрудничество с развитыми странами
Одной из сторон деятельности Центрального банка ФРГ, представляющей серьезный интерес для России и других стран с переходной экономикой, является участие Бундесбанка совместно с Центробанками других развитых стран в многосторонних проектах Международного валютного фонда и Евросоюза, другие виды технического и финансового сотрудничества.
ЦБ Германии оказывает техническую помощь только Центральным банкам. Основная ее форма - подготовка и повышение квалификации специалистов ЦБ, а также консультирование отдельных проектов.
В первые годы в центре сотрудничества были принципиальные вопросы работы ЦБ, например законодательство, денежно-кредитная и валютная политика. В дальнейшем внимание большинства стран было сконцентрировано на деталях конкретных проблем банковского надзора, платежного оборота, эмиссионной деятельности, валютных операций и внутренней организации ЦБ.
В 1992-1996 г.г. ЦБ Германии организовал более 500 учебных мероприятий, в которых приняли участие около 4500 сотрудников иностранных ЦБ. Было проведено 94 семинара (2500 участников) за рубежом, 60 семинаров (800 участников) и 353 стажировки (1100 участников) в Германии.
Эксперты Национального банка Германии выезжали для консультирования 306 проектов в банках-партнерах. 85% всех мероприятий приходится на страны с переходной экономикой, остальные - на развивающиеся страны. Если в первой половине 90-х годов помощь в основном оказывалась странам Центральной и Восточной Европы, то сейчас она смещается на восток с включением государств Закавказья, Центральной и Восточной Азии.
Сокращения персонала Бундесбанка
30.09.2006 Бундесбанк в использовал в общей сложности 12 432. К концу 2007 количество сотрудников снизилось до 11 300, сокращением числа отделений к 47. К концу 2010 число работников составило 10 300.
Споры между Бундесбанком и правительством
Установленная законом независимость центрального банка, гарантируемого законом о Центральнм банке Германии, не гарантирует, что не будет никаких споров между центральным банком и правительством.
Спор о союзе валюты с Восточной Германией
Один особенно общественный спор был незадолго до немецкого воссоединения. Когда между прежней Восточной Германией (Германская Демократическая Республика) и Западной Германией ("старая" Федеративная Республика Германия) было создано таможенное объединение, был спор о валютном курсе для преобразования восточногерманских денег к Дойчмаркам. Канцлер (Гельмут Коль) решил проигнорировать совет Бундесбанка, и выбрал обменный курс 1:1. Центробанк Германии боялся, что это будет чрезмерно инфляционным так же как очень значительно ослабляющим экономические перспективы области прежней Восточной Германии.
Этот спор был вынесен общественности, из-за политики Бундесбанка открытого решения такого рода вопросов. Хотя общественное мнение обычно поддерживало Центральный банк ФРГ в вопросах касающихся инфляции, в этом случае позиция Гельмута Коля победила. После Центральный банк ФРГ должен был использовать денежно-кредитные меры, чтобы возместить инфляционный эффект.
Бундесбанк в новостях
В 2004 Президент Центрального банка ФРГ (Немецкого федерального банка) Эрнст Вельтеке ушел в отставку из-за подозрений в коррупции. Об отставке было объявлено на заседании правления банка во Франкфурте на Майне, передает агентство ДПА. Правительство ФРГ требовало ухода "главного банкира" Германии в отставку с тем, чтобы "минимизировать ущерб, нанесенный в настоящее время имиджу главного финансово-кредитного института страны", - отмечают германские СМИ.
В Германии разгорелся скандал, связанный с выходом в свет книги члена правления Центробанка ФРГ, активного деятеля Социал-демократической партии Германии (СДПГ) Тило Саррацина «Германия самоликвидируется». Финансист утверждает, что рост численности иммигрантов-мусульман угрожает коренному населению страны. 460-страничное исследование подверглось жесткой критике со стороны немецкого правительства во главе с канцлером Ангелой Доротеей Меркель, а также руководства СДПГ и Центрального банка ФРГ. Вместе с тем, как отмечают наблюдатели, радикальная позиция господина Саррацина по столь болезненному для Германии вопросу пользуется существенной поддержкой в обществе.
Бундесбанк впервые рассказал все о немецком золоте
ЦБ ФРГ впервые представил детальный отчет о том, где хранится немецкое золото. Список на 2300 страницах содержит сведения о каждом слитке. Общий золотой запас Германии составляет 3384 тонны. 35% находится во Франкфурте на Майне, 43% - в Нью-Йорке, 13% - в Лондоне, 9% - в Париже. Часть золота перевезли за океан во время холодной войны, чтобы обеспечить его сохранность в случае нападения со стороны Советского Союза.
Акция по частичному возвращению золотого запаса на территорию Германии началась в 2013 г. Планируется, что к 2020 г. в страну вернется более половины слитков.
Бундесбанк призвал Бангладеш отменить смертную казнь за подделку денег
Центральный банк Бангладеш отказался от введения смертной казни за фальшивомонетничество. Случилось это после того, как Центробанк Германии заявил о приостановке помощи республике в борьбе с подделкой денежных знаков.
Как передает Блумберг (Bloomberg), немецкий Центробанк счел закон излишне суровым и призвал парламент Бангладеш отменить законопроект.
"У нас Центральный банк с человеческим лицом, и смертная казнь в этом случае противоречит данным принципам. Предложение отозвано", - заявил глава Центробанка Бангладеш Атиур Рахман.
В октябре 2012 г. в Бангладеш было арестовано 10 человек за подделку банкнот на 88 тыс. индийских рупий ($1630) и 25 млн бангладешских така ($315 тыс.).
Deutsche Bank пользуется репутацией ЦБ Германии
Deutsche Bank, крупнейший частный инвестбанк Германии, на протяжении многих лет пользуется тем, что инвесторы путают его с Бундесбанком, центральным банком страны.
Компании удается привлекать более дешевое финансирование за счет смешения восприятия брендов среди участников глобальных рынков капитала. Об этом заявил Штефан Краузе, член правления и бывший финансовый директор (CFO) Deutsche Bank, в рамках панельной сессии в Дюссельдорфе, которая была посвящена проблеме необходимости спасения крупных финансовых компаний (Too big to fail). Его комментарии привели в агентстве "Блумберг":
Глава Бундесбанка не поддержал отмену наличных денег
Глава германского центробанка (Центробанк Германии) Йенс Вайдман не поддержал идею отмены наличных денег, которая была выдвинута ранее советником правительства ФРГ по экономике Петером Бофингером, пишет Deutsche Welle.
"Дискуссия об отрицательных ставках и праве на существование наличных денег" оставляет без внимания насущные проблемы, включая необходимость базовых реформ, которые привели бы к росту экономики, отметил Вайдман в понедельник, выступая на симпозиуме Бундесбанка.
"Если суть проблемы составляет слабый экономический рост, то необходимо направить усилия на преодоление этой слабости, а не заниматься рискованной акробатикой в виде отмены наличных денег", - отметил глава германского ЦБ. По его словам, в таком случае монетарная политика будет лишь выглядеть экспансивной, а долгосрочные структурные проблемы можно будет на короткое время покрывать дешевыми деньгами.
Сторонники отмены наличных денег, в частности, заявляют, что такой шаг усилит эффективность денежно-кредитной политики. В настоящее время процентные ставки в Еврозоне чрезвычайно низки, в некоторых случаях они даже являются отрицательными. Несмотря на то что экономика Германии в отличном состоянии, темпы роста немного отстают от того, чего можно было ожидать по подъему прошлого года, говорится в ежемесячном обзоре Центрального банка Германии.
Суд рассмотрит законность политики вмешательства ЕЦБ
Представители самых мощных европейских центральных банков встретятся сегодня в суде в Германии. Верховный суд страны планирует тщательно изучить законность ключевого инструмента ЕЦБ для обеспечения стабильности евро.
Йенс Вайдман настаивает на том, что обещания М.Драги являются незаконными
Бундесбанк считает, что обещания главы Европейского центрального банка М.Драги по поводу неограниченного вмешательства в национальные финансовые рынки для сохранения евро являются незаконными, сообщает The Guardian.
Глава Центробанка ФРГ Йенс Вайдман будет настаивать на том, что обещания Драги являются незаконными, так как равносильны прямому финансированию правительств, а это запрещено по смыслу устава ЕЦБ. Представитель ЕЦБ Йорг Асмуссен утверждает, что такая политика была необходима для обеспечения стабильности евро и тем самым было выполнено основное обязательство ЕЦБ, которое подразумевает обеспечение ценовой стабильности в Еврозоне.
Прошлым летом Драги заявил о том, что ЕЦБ сделает "все, что потребуется," для защиты евро, а в сентябре он объявил о новой политике, известной как прямые денежные операции, согласно которой регулятор может скупать облигации стран Еврозоны в случае риска дефолта страны и для сохранения стабильности евро.
Такая политика рассматривалась как наиболее эффективный инструмент, применяемый в течение трех лет во время кризиса Еврозоны. Асмуссен в интервью газете Bild предупредил, что будут "существенные последствия, если программа неограниченной покупки облигаций будет отменена".
Он также отметил, что ЕЦБ является единственным институтом ЕС с необходимым авторитетом и влиянием, чтобы успокоить рынки в случае необходимости и обеспечить выживание евро. В Центральнм банке Германии в свою очередь утверждают, что ЕЦБ значительно превысил свои полномочия и регулятор не имеет права так сильно вмешиваться в национальные рынки для защиты евро.
Примечательно, что программа прямых денежных операций еще ни разу не использовалась, поскольку Драги установил жесткие условия для ее использования, а ее продолжительность ограничена тремя годам.
Пока не ясно, что может сделать суд Германии, для того чтобы остановить ЕЦБ, так как его решения касаются только немецких учреждений. В целом суд может принять решение о необходимости участвовать в политике ЕЦБ, что станет сильным ударом по правительству Германии и не рассматривается как вероятный вариант. С другой стороны, суд может принять решение о необходимости рассмотрения спора в Европейском суде.
Местонахождение Центрального банка Германии
Адрес главного офиса Центрального банка ФРГ:
Вильгельм-Эпштейн- Стрейсс 14
Франквурт-на-Майне D-60431
Германия
Телефон: +49 69 9566 3511
Факс: +49 69 9566 4679
Источники и ссылки
Источники текстов,картинок и видео
ru.wikipedia.org - свободная энциклопедия в сети Интернет
h.ua - интернет издание новостной тематики
dic.academic.ru - онлайн-словари и энциклопедии
traditio.wiki - "Традиция" свободная русская энциклопедия
znaniya-sila.narod.ru - научно популярный журнал "Знание сила"
ngpedia.ru - большая энциклопедия нефти и газа
pnk-audit.ru - "Диофорт-консалтинг" - консалтинговая компания
banki-delo.ru - банковское дело,все о банках мира
worklib.ru - банк рефератов,курсовых,дипломных работ
economic.social - портал Экономика для всех:все о экономике
uchebnikionline.com - библиотека русских учебников
x-uni.com - сайт "Образование онлайн"
ribalych.ru - блог За городом, всегда есть что-нибудь интересное
karoline - 007.livejournal.com - страница в ЖЖ
litlib.net - библиотека электронных книг
studopedia.ru - Студопедия - общедоступная информация для студентов разных предметных областей
utmagazine.ru - аналитический портал для трейдеров
sice.ru - результаты биржевых торгов и финансовые ноаости
ru.encydia.com - веб-сайт во Всемирной паутине посвященный путишествиям
mzb.ru - информационный портал о мировых банках всех стран мира
bankreferatov.ru - коллекция рефератов, курсовых, дипломов, научных статтей banki.ru - инфорционный портал: банки, вклады, кредиты
globfin.ru - новости всемирного хозяйства, финансов и инвестиций
ru.knowledgr.com - обзорный сайт о людях, компаниях, продуктах или услугах
Pandia.ru - интернет-издание, посвященное знаниям и разным взглядам на жизнь
bibliofond.ru - лекции, рефераты, дипломы, курсовые работы
dw.com - новости,аналитика и сервис из Германии и Европы
tupa-germania.ru - рассказы и зарисовки о быте, нравах и обычаях в стране
wikiznanie.ru - электронная онлайн-энциклопедия Викизнание
grandars.ru - электронная экономическая энциклопедия Грандарс
dictionary - economics.ru - онлайн-словарь экономических терминов
tolkslovar.ru - онлайн-сборник толковых словарейcbonds.ru - информационный сайт с финансовой информацией
Lease take - profit.org - сайт о финансах и инвестициях
banks.eu - информационный сайт о банках
fdlx.com - информационно-новостной бизнес-портал
banksdaily.com - сайт с информацией о банках
callidus-invest.com - информационный сайт об инвестициях
utmagazine.ru - сайт о трейдинге и обучении трейдингу
prostobankir.com.ua - сайт о банках и банковском деле
hubs.ua - информационный сайт об экономике и бизнесе Блумберг (Bloomberg).com
thebanks.eu - сайт с информацией о банках Европы
Журнал Форбс.ru - онлайн-журнал о бизнесе Журнал Forbes
sltp.ru - информационный портал для трейдеров и инвесторов vestifinance.ru - аналитический сайт Вести.Экономики
vedomosti.ru - информационно-новостной портал Ведомости
dengi-info.com - информационно-аналитический портал деньги
economicportal.ru - информационный портал об экономике
tayni.info - сайт Тайны и загадки истории
denga.com.ua - информационный сайт о финансах .
ippnou.ru - сайт Института независимой оценки
bundesbank.de - официальный сайт Центробанка ФРГ
Ссылки на интернет-сервисы
forexaw.com - информационно-аналитический портал по финансовым рынкам
Google.ru - крупнейшая поисковая система в мире
video.Google Inc..com - поиск видео в интернете черег Google
translate.Google Inc..ru - переводчик от поисковой системы Гугл maps
Google.ru - карты от Гугл для поиска мест описываемых в материале
Yandex.ru - крупнейшая поисковая система в Российской Федерации wordstat
Yandex.ru - сервис от Яндекса позволяющий анализировать поисковые запросы
video.Yandex.ru - поиск видео в интернете через Яндекс
images.Yandex.ru - поиск картинок через сервис Яндекса
maps.Yandex.ru - карты от Яндекса для поиска мест описываемых в материале
finance.Yahoo!.com - данные о финансовом состоянии компаний
otvet.mail.ru - сервис ответов на вопросы
rabota.mail.ru - сервис поиска работы, вакансий и информации о компаниях
slovari.Yandex.ua - сервис словарей на Яндексе
help.Yandex.ru - сервис компьютерной помощи на Яндексе
Создатель статьи
Автор статьи является Дегтярёва Алёна Анатольевна
VK.Com/id/328814775 - профиль автора ВКонтакте
Фейсбук.Com/id=100010385987352 - профиль автора статьи в Фейсбук
Odnoklassniki.Ru/profile/572150284008 - профиль автора данной статьи в Одноклассниках
Plus.Google.Com/116174167278461398395/posts - профиль автора материала в Гугл+
My.Mail.Ru/Mail/alyonadegtiareva - профиль автора данного материала в Мой Мир
Twitter.Com/3981645616 - профиль создателя статьи в Твитере
aluonadegtiarev.LiveJournal.Com - блог создателя данной статьи в Живом Журнале
Корректировщик статьи - Джейкоб
Рецензент статьи - профессор, д. э. н. Хайзенберг
Главный редактор ForexAW.com - Варис смотрящий